（2）完善各项投资管理制度。对投资管理制度进行改进和完善,特别是比较重要的授权管理制度和合同管理制度。在完善授权管理制度方面,建立相对集中、分级管理、权责统一的授权管理制度,明确授权人、被授权人、授权标准额度、授权程序以及越权的处理等各个事项,并根据实际情况对授权额度定期进行调整；在完善合同管理制度方面,将合同审批分为备案制和正常审批制两种,提高合同审批的效率。
（3）建立ISO9001质量文件体系。按照ISO9001:2000的规范,将涉及资金运用的各个流程和制度进行标准化与规范化,建立完善的质量手册、投资程序文件、作业指导书、岗位职责说明书和质量记录,并根据投资实际情况进行持续改进。
5.绩效评估体系
绩效评估与投资管理是相辅相成的:一方面,它可以科学的计量和评估投资绩效；另一方面,又可以为投资决策提供信息,用来指导投资活动。绩效评估与风险控制是一个事物的两个方面,绩效评估是对一段时间以来投资绩效的评价,它以历史数据为基础,计算风险和收益；风险控制是对未来一段时间的预测,也是以历史数据为基础,预测未来的风险和收益,并构建相应的控制体系。因此,建立高效科学的绩效评估体系对投资管理和风险管理来讲都是非常重要的。可以从两个方面来建设绩效评估体系。一是为了提高绩效评估的时效性,重点抓好信息系统的建设,每天清算后,按照不同口径对各种业绩指标进行计算,为投资决策提供及时、准确和翔实的绩效数据；二是为了更全面、更深入的分析投资绩效,要拓宽绩效评估指标体系,不仅提供常规的成本、收益和收益率等数据,还要计算风险调整后的收益、进行绩效归因分析、对管理能力进行定性分析等,引入这些指标能够更加科学地评价各部门的投资业绩。
（二）建立高效的财务风险管理组织架构与运行机制
为了更有效的发挥风险控制体系的作用,必须建立一个能够相互制约、相互监督的组织架构和高效的运行机制，主要分为三个层面。
1.公司层面
在寿险公司设置独立于投资部门的风险管理部。风险管理部负责制定公司风险管理的宏观政策、重要决策和管理规范,提出指导性、方向性和原则性的风险管理意见；协调、指导公司其他部门配合投资部门进行风险管理工作；根据公司投资和风险管理的具体要求制定风险控制指引,并对投资部门的资金运作独立进行监督检查。
资金运用风险是保险公司运作风险的一个重要组成部分,有些投资风险与保险公司的承保业务有密切的关系,如利率风险、资产负债匹配等,投资部门进行风险管理离不开公司其他业务部门的支持和配合。在公司层面设置风险管理部,一方面体现了资金委托方对资金运用风险管理的总要求,另一方面,也是更重要的一面,是从组织结构上强化了风险管理的全局意识,加强了公司其他业务部门财务风险管理的责任,有利于投资部门更顺畅的开展公司全面风险管理工作。
2.部门层面
在投资部门内部设立风险控制部。按照风险管理的实际需要,设置风险预算岗、信用管理岗、内控管理岗和绩效评估岗等四个岗位,对投资风险进行全方位、全过程的监控与评估。在投资部门内部设置专职的风险控制部,使得风险控制更加贴近于投资,有利于深入研究投资中风险的成因,体现风险控制的及时性和有效性。
3.操作层面
操作层面指的是投资部门内的各业务部门,在投资过程中,贯彻风险管理的原则和指导思想,严格按照岗位职责和操作流程进行投资操作,把风险管理的流程、制度、方法融入到投资决策、资产配置、组合管理、证券选择、清算结算等各个业务环节中。操作层面的风险管理是整个运行机制中的重要环节,也是风险管理所要达到的重要目标之一,如果风险管理的各项制度、流程、方法在操作层面得到很好的贯彻落实,将会化解大部分的投资风险。
总之,在建立财务风险管理体系和实施风险管理中,财务风险管理体系的五个重要组成部分和三个层次是相辅相成和相互融合的,例如:资产负债匹配管理体现了在投资决策层面如何控制风险,具体执行则需要公司层面和其他业务部门的配合；风险预算管理体现了如何按照委托方的风险控制指引控制总投资风险,并接受公司风险管理部的监督检查；信用管理则体现了风险控制部门如何与内部的投资业务部门相互借鉴、相互配合,共同做好投资,搞好风险控制；内控管理体系中制定的一系列规范、制度与流程,用来约束和规范业务部门的投资操作,防范操作风险,同时业务部门的新业务、新方法又促使内控管理流程的进一步改进和完善。
（三） 处理好投资效率与风险管理的关系，投资运作中坚持透明化
风险和收益是投资运作的永恒主题。作为理性的投资者,会在遵循保险资金运用规律的前提下,寻求风险和收益的动态平衡。任何理性的投资决策都会将风险因素考虑在内,风险已经融入到整个投资管理中。因此,从资金运用的规律来看,风险管理和投资管理之间是辩证统一的,在实际工作中,应当用这种辩证的观点来看待和指导风险管理工作,处理好投资效率与风险管理之间的关系,在保证投资效率的同时,提高风险管理的有效性。
所谓“透明化”是指,资金运作的各个环节如投资决策、资产配置、组合管理、证券选择、投资操作、清算结算等等,对风险控制部门是开放的,风险控制部可以参加各部门的业务工作会议,所有关于投资运作的方法、数据和流程都在风险控制部的监控之下,这就是投资运作的“透明化”。坚持“透明化”运作,使得风险控制部可以参与但不是干预投资运作。一方面,“透明化”提高了投资效率,另一方面,“透明化”可以使财务风险控制部门深入透彻的了解投资中的风险点和风险性质,从而更有效地管理和控制风险。
“透明化”有两个层次,一个是投资部门内部的,即各投资业务部门对风险控制部的透明化；另一个是投资部门之外的,即对公司风险管理部的透明化,这样有利于公司风险管理部实施独立的监督检查。 浅析寿险公司成长中的财务管理风险(五)相关范文