公司利润操纵的常见手段及其对策

摘要…………………………………………………………………………………………………3

一、现代公司治理结构中所有权与经营权的分离是公司利润操纵的动因……………………4

（一）、现代公司治理结构概述…………………………………………………………………4

1、股东大会与董事会（治理层）之间的信任托管关系…………………………………4

2、董事会与公司经理人员（管理层）之间的委托代理关系……………………………4

3、治理层对管理层的激励机制和约束机制………………………………………………4

（1）正向激励…………………………………………………………………………………5

（2）负向激励…………………………………………………………………………………5

(二)、公司管理层对的利润操纵的动机………………………………………………………5

1、治理层对管理层经营业绩的要求因财务稳定性或盈利能力受到经济环境、行业状况或经营情况的威胁…………………………………………………………………………………5

2、管理层为满足第三方要求或预期而承受过度的压力…………………………………6

3、管理层或治理层的个人财务状况受到被审计单位财务业绩的影响…………………6

4、管理层或经营者受到更高级管理层或治理层对财务或经营指标过高要求的压力…6

二、公司利润操纵的常见手段……………………………………………………………………6

（一）、对收入的操纵手段……………………………………………………………………6

1、记录虚假收入……………………………………………………………………………6

2、高估收入…………………………………………………………………………………6

3、低估收入…………………………………………………………………………………7

（二）对费用的操纵手段……………………………………………………………………7

1、记录虚假费用……………………………………………………………………………7

2、高估费用…………………………………………………………………………………7

3、低估费用…………………………………………………………………………………7

（1）利用未披露关联方分担公司成本费用。例如，由未披露关联方向公司无偿提供资金使用或由其招聘员工无偿为公司提供劳务；通过第三方直接开票给未披露关联方来承担公司成本费用等………………………………………………………………………………………7

（2）不提、少提资产减值准备，低估费用…………………………………………………7

（3）收益性支出资本化，低估费用…………………………………………………………7

（4）利润操纵的其他手段…………………………………………………………………8

三、对公司利润操纵的对策………………………………………………………………8

（一）、公司内部监管机构和内控制度的强化和完善……………………………………8

1、加强董事会、监事会对管理层的监管力度……………………………………………8

2、完善内控制度，增加自动化控制比重减少人工控制比重……………………………8

3、充分发挥内部审计机构职能……………………………………………………………8

（1）评价控制、监督控制的运行以及对内部控制提出改进建议…………………………8

（2）对确认、计量、分类和报告财务信息和经营信息的方法进行评价，并对个别事项进行专门询问，包括对交易、余额及程序实施细节测试………………………………………8

（3）对被审计单位的经营活动（包括非财务活动）的经济性。效率和效果进行评价…8

（4）评价企业对法律法规、其他外部要求以及政策、指令和其他内部要求的遵守情况…8

（5）识别和评估其面临的重大风险，并改进风险管理和控制系统………………………8

（6）评估企业在道德和价值观、业绩管理和经管责任、向传达风险和控制信息等目标而建立的治理过程…………………………………………………………………………………8

（二）、利用中介机构的专业优势应对利润操控…………………………………………9

（1）中介机构的独立性、客观和公正……………………………………………………9

（2）专业性…………………………………………………………………………………9

内 容 摘 要

随着现代公司治理结构的建立，公司治理层和管理层的委托代理关系决定了代理人并不总是以追求委托人最大利益作为自己行为的最高准则。所有权与经营权的分离会产生所有者（委托人）和经营者（代理人）之间的激励不相容、信息不对称和责任不对等等问题。由于信息的不完备、不对称又会产生经营者的逆向选择和道德风险，从而产生了管理层操纵利润的动机。本文通过对公司利润操纵的动机入手，列举其常见手段剖析根源，以找寻其对策。