证券投资基金理财对个人投资者的影响

摘  要

证券投资基金投资模式从20世纪70年代在全球迅速发展，随着我国成功加入WTO，参与国际资本市场竞争已为大势所趋。目前的中国资本市场为投资者搭建了广阔投资平台，为各类投资模式与投资品种提供了条件，创造了机遇。证券投资基金最为一种独特的投资方式，正在得到广泛认同与发展。本文围绕证券投资基金，除了基金的定义和种类外，还将从国内投资者的投资现状和国外（美国）投资的环境、习惯、方式进行了阐述，最后从投资者的角度上，对证券基金投资的优劣性展开论述，提供了个人投资者对基金投资理财操作的可行性，希望对个人投资的投资理财有所帮助，在未来众多投资模式中获得个人财富的保值增值。

关键词 证券投资基金，投资策略，资产组合，共同基金，定投

目  录

摘  要 Ⅰ

目  录 Ⅱ

引  言 1

一、我国个人投资者投资现状 2

（一）个人投资理财缘由 2

（二）个人投资者投资情况 3

二、证券投资基金介绍 4

（一）证券投资基金的概念和优势 4

（二）证券投资基金的分类 4

1. 取决于它是如何运作的:封闭式基金和开放式基金 4

2. 根据投资目标:债券基金、货币基金、股票基金、混合基金 5

3.根据投资理念:主动型基金和被动型基金 5

三、美国证券市场情况 6

（一）个人投资者投资 6

（二）共同基金发展 6

四、证券投资基金理财的利弊对个人投资者的影响 8

（一）基金投资的优势 8

1.分散风险，组合投资 8

2.专业理财，资源整合 10

（二）基金投资的不足 13

1.开放式基金购买和未知的赎回风险 13

2.开放式基金的投资风险 13

3.市场风险 13

（三）驾驭牛熊转化，实现资产增值 13

(四)证券投资基金优劣势对个人投资行为的计量模型回归分析 16

五、证券投资基金理财建议 21

（一）资产配置 21

（二）定投ETF举例说明 24

结束语 26

参考文献 27

致谢 29