（1）经营活动现金流入分析
从表3—5可以看出，2012年到2014年期间福耀玻璃销售商品、提供劳务收到的现金收到的现金占经营活动现金流入总收入98%以上，收到的税费返还和收到其他与经营活动有关的现金都只占经营活动现金流入总收入1%以内，说明经营活动的收益大部分是靠销售商品、提供劳务获得的，其经营活动情况十分正常。同时福耀玻璃经营活动现金总收入呈逐年递增趋势，说明经营情况良好。
表3—5 2012—2014年经营活动现金流入结构分析
单位：万元
项目 2012 2013 2014
总额（万元） 占比例（%） 总额（万元） 占比例（%） 总额（万元） 占比例（%）
销售商品、提供劳务收到的现金 1,047,414.54 98.00 1,114,895.91 98.00 1,235,139.00 98.57
收到的税费返还 10,242.55 1.00 10,124.51 1.00 10,759.92 0.86
收到其他与经营活动有关的现金 7,130.77 1.00 9,448.87 1.00 7,149.00 0.57
经营活动现金流入 1,064,787.86 100.00 1,134,469.29 100.00 1,253,047.92 100.00
数据来源：2012—2014年福耀玻璃年度报告
（2）经营活动现金流出分析
从表3—6可以看出购买商品、接受劳务支付的现金占经营活动产生的现金流出比重较大，基本在75%左右波动，说明其经营活动中的付现与现金流入有较强的配比性。支付给职工以及为职工支付的现金逐年递增，说明公司规模逐渐扩大，用人需求不断增加。而支付的其他与经营活动有关的现金占经营活动现金流出比重逐渐减小，可能是公司采用的经营策略的不断优化，有利于节约成本。
表3—6 2012—2014年经营活动现金流出结构分析
单位：万元
项目 2012 2013 2014
总额（万元） 占比例（%） 总额（万元） 占比例（%） 总额（万元） 占比例（%）
购买商品、接受劳务支付的现金 748,902.36 81.52 671,439.87 76 712,505.26 73.51
支付给职工以及为职工支付的现金 93,667.43 10.19 115,387.23 13.06 143,227.14 14.78
支付的各项税费 65,546.94 7.15 88,677.23 10.03 105,368.94 10.87
支付的其他与经营活动有关的现金 10,471.25 1.14 8,008.13 0.91 8,108.86 0.84
经营活动产生的现金流出 918,587.97 100.00 883,512.46 100.00 969,210.20 100.00
数据来源：2012—2014年福耀玻璃年度报告
2.投资活动现金流量分析
投资活动是企业长期资产的构建和不包括在现金等价物范围的投资及其处置活动。特别是针对企业规模的扩张和对闲置资金的对外使用。在企业初期和成长期一般会有大规规模的投资活动，使得企业的投资现金流出大于流入。在衰退期，通常会对长期资产进行处置，此时投资活动现金流入大于流出。
（1）投资活动现金流入分析
从表3—7看出2012年资产收回的现金净额占投资活动现金流入的比例较大，并且都高于2013和2014年，可见当年主要通过资产进行投资。2013和2014年都没有取得投资收益收到的现金流入，可能是投资收缩造成的结果。这两年资产收回的现金净额和收到的其他与投资活动有关的现金是主要的投资活动现金流入，说明福耀玻璃自2011年后对于投资方向有所改变。
表3—7 2012—2014年投资活动现金流入结构分析
单位：万元
项目 2012 2013 2014
总额（万元） 占比例（%） 总额（万元） 占入例（%） 总额（万元） 占比例（%）
取得投资收益收到的现金 490.00 8.88 0.00 0.00 0.00 0.00
资产收回的现金净额 4,208.62 76.29 2,557.84 21.56 23,776.81 53.01
收到其他与投资活动有关的现金 817.90 14.83 9,307.00 78.44 21,075.78 46.99
投资活动产生的现金流入 5,516.52 100.00 11,864.84 100.00 44,852.59 100.00
数据来源：2012—2014年福耀玻璃年度报告
（2）投资活动现金流出分析
从表3—8看出福耀玻璃2012和2014年都只有购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的产生投资活动现金流出，而2013年投资支付的现金也只占较小的比例0.16%。说明福耀玻璃发展已经进入稳定阶段，侧重于对内的长期经营性的资产的现金流出来发展企业。
企业现金流量分析与应用——以福耀玻璃为例(三)相关范文
