一、风险概述
二、商业银行财务风险的概述、特点
三、商业银行的财务风险分析
(一)机会成本风险
1、 贷款的机会成本风险
2、 股权投资的机会成本风险
3、 固定资产购置的机会成本风险
4、费用支出不但直接影响银行的利润水平,且由于直接消耗了资金,还会带来相应的机会成本损失
(二)现金流量风险
1、对存款的支付风险
2、资金周转风险
内 容 摘 要
本文阐述了商业银行因财务结构不合理而承担的财务风险的两个方面:机会成本风险和现金流量风险。并对这两个方面风险的产生进行了分析。
关于商业银行的财务风险浅析
邓小平金融思想的核心就是“把银行真正办成银行”。当前，我国的国有商业银行正在向真正的商业银行转变，作为以盈利为目的，以客户为导向，以资产和负债为主要经营对象，业务广泛、功能齐全的现代金融企业，在运行过程中会发生各种各样的风险，并且无一例外的都要最终反映到其财务报表中，这种风险就是财务风险。财务风险的内容很多，本文主要就机会成本风险和现金流量风险来谈。
一、风险概述 风险是某种不利事件或损失发生的概率及其后果的函数。从经济学角度方式和方向，而给经济主体带来一种损失或获利的机会。在现实经济生活中，由于市场变化莫测，竞争日益激烈，宏观政治、经济气候和微观经营环境的变化，是得风险无时不有，无处不在。
二、商业银行财务风险的概述、特点
银行作为社会经济活动主体之一，同样面临着各种不确定性因素的影响，因而在业务经营过程中也存在各种风险。
商业银行的财务风险，是指因财务结构不合理，给银行造成的预期收益的不确定性和资金财产遭受损失的可能性。由于商业银行在社会经济中的特殊地位、特殊经营方式和特殊经营对象，决定了银行所面临的风险较之其他经济主体有其独特之处：一、具有社会性，其自有资金占全部资产的比重一般较小，绝大部分营运资金都来自于存款和借入款，因此，社会公众与银行的关系，是一种依附型；二、具有拆散性，若一家银行出现问题，则会引起其他银行的不良反应，进而使整个金融体系运转不畅乃至诱发信用危机；三、具有周期性，任何一家银行都是在既定的货币政策环境中运营的，而货币政策在周期规律的作用下，有宽松期和紧缩期之分；四、具有可控性，银行可以通过扩充资本，调整资产组合，加强内部结构控制等措施将风险控制在一定范围内。因此，如果银行财务结构合理，经营状况良好，使得银行投资收益率大于负债利息率，则获得财务杠杆利益，如果银行经营状况不佳，使得银行投资收益率小于负债利息率，则获得财务杠杆损失，甚至导致银行破产，这种不确定性就是银行运用负债所承担的财务风险，它主要包括两个方面的内容:机会成本风险和现金流量风险。 三、商业银行的财务风险分析 (一)机会成本风险
机会成本风险是指因资金投入某项用途而放弃了其它获利机会所承担的收益风险。对商业银行而言,资金使用包括两个方面:一是将资金投放于盈利性资产,如贷款、贴现、股权投资(包括对其它银行的投资和《商业银行法》颁布实施前的企业投资)、债券投资等;二是将资金用于非盈利性项目支出,如购置固定资产、费用支出等。机会成本风险的结果是:该投资直接或间接地影响了企业的收益,甚至导致企业亏损。 资金一旦使用,即放弃了其他的投资获益机会,这必然会带来机会成本,根据资金的使用情况,商业银行至少面临着以下几个方面的机会成本风险: 1、 贷款的机会成本风险。贷款是当前商业银行的主要资金投向。然而,由于大量不良贷款的存在和收息的不尽如人意,商业银行贷款的平均收益水平一般都低于可比的国债收益,即贷款收益不足以弥补其机会成本,致使银行承受着较大的机会成本风险。 2、 股权投资的机会成本风险。商业银行对股权投资的收益水平总体上较低,有的不仅没有回报,甚至还出现亏损。如果将这些低回报甚至负回报的股权投资的资金用于购买长期国债,相信将会带来较为理想的收益。 3、 固定资产购置的机会成本风险。固定资产购置包括计划购置和被动购置两种。前者是指由于业务发展需要而按计划购置固定资产,后者是指因贷款无法收回等原因而被动购入作为抵压品的固定资产。目前,商业银行这两类非盈利性固定资产都比较大,长期占用着银行本来可以用以获利的资金,这在很大程度上影响着银行资产的整体盈利能力。费用支出的机会成本风险。 4、费用支出不但直接影响银行的利润水平,且由于直接消耗了资金,还会带来相应的机会成本损失。当前商业银行的费用支出如能合理控制,释放(节约)出一定数量的资金,不仅有助于直接增加银行的盈利水平,而且通过对这部分资金的运用,还可进一步提高银行的资金使用效益,减少其机会成本损失。 (二)现金流量风险
现金流量风险是指因现金及现金等价物储备不足或头寸无法及时调拨而产生的风险,它主要包括两个方面:一是不足以支付的可能性;二是资金无法及时周转的可能性。前者指的是在需要支付时却无足额支付的能力;后者则是指虽有一定的支付能力但因资金周转呆滞而无可供支付的现金或等价物。它们的共同结果是:轻则损伤了企业信用,重则导致财务危机。 银行具有现金流量大、资金周转快、负债结构复杂等特点。以负债结构为例,有吸收存款的负债,有向国外其它金融机构借款和对外发行各种债券的负债,有在金融衍生市场上创新产品的负债,也有开展中间业务而承担的或有负债等,当前,由于我国金融衍生市场尚未真正建立,商业银行对中间业务的开展尚处于探索研究和起步阶段,因此,各商业银行主要面临着以下两个方面的现金流量风险: 1、对存款的支付风险。各商业银行的负债结构,有的稳定性较强,储蓄存款比重过低,有的期限结构不合理,如短期存款比重过大,或某一时间到期存款过于集中等。这些都增加了银行的支付风险。另外,商业银行的现金安排有时也不尽合理:过高则增加了银行的资金营运(机会)成本;过低则导致财务弹性不足,因此,存在无法应付各种突发性支付的风险。 2、资金周转风险。银行的资金周转量大、速度快,这就要求银行不仅要留有充足的备付金供日常支付,而且还要科学合理地预测、规划可以预见时期内的现金流量,在寻找安全高效的资金流向的同时,尽量拓展各种可能的融资渠道,以防患于未然。 随着我国市场经济的不断健全和发展,我国金融市场将不断走向成熟和开放,金融产品也将不断得到丰富和开发,银行实际的经营范围和领域将会不断地扩大。可以预见,在未来的几年里,除了以上两种现金流量风险外,商业银行还会面临着以下两个方面的现金流量风险:对衍生负债业务的支付风险。金融衍生市场是一个高收益和高风险市场。金融衍生交易品种多种多样,相应的支付安排更为复杂和困难, 风险一旦发生,对商业银行的现金流量和财务状况将直接产生重大影响,甚至导致财务危机。 对中间业务负债的支付风险。西方银行业的发展历程和经验表明,中间业务是与银行存款业务并驾齐驱的又一业务领域,具有很强的盈利潜力。但风险与收益是一对双胞胎,中间业务在产生收益的同时,也会带来相应的风险。由于中间业务的开展而承担的或有负债,如财务担保、贷款承诺等,潜伏着不可低估的财务风险。
参 考 文 献
1、《中国城市金融》
2、《商业银行法》
3、《企业会计准则》
4、《企业财务通则》
