一、国外个人理财业务的发展现状
二、我国个人理财业务的发展现状
三、我国个人理财业务发展存在问题
四、发展我国个人理财业务的策略
内 容 摘 要
当前我国正处于金融大变革的新时代,国内金融业向世界开放的期限越来越近,国外大银行无一不对国内市场虎视眈眈.为了自身的改革和发展的需要,亦是为了适应金融业的高度市场化,国内各大商业银行都加快了金融创新的步伐,大力发展包括个人理财的创新业务,积极寻找新的利润增长点.本文在总结前人成果的基础上,从会计学的角度研究并分析我国商业银行个人理财业务的现状和瓶颈,并提出了如何进一步发展个人理财业务的策略和具体措施.文章着重结合中国的国情和商业银行的实际经营情况,围绕如何快速增强自身的竞争能力和赢利能力为论述中心,争取国内的商业银行个人理财业务在激烈的市场竞争中立于不败之地.
关键词：个人理财, 现状分析, 发展策略
浅谈商业银行的个人理财业务
当前，中国正处于金融大变革时期，加上国内金融业向世界开放的期限越来越近，国外大银行无一不对国内市场虎视眈眈。为了自身改革和发展的需要，各大商业银行都加快了多金融创新的步伐，大力发展包括个人理财的创新业务，积极寻找新的利润增长点。
一、国外个人理财业务的发展现状
银行个人理财业务被称作个人财务策划服务，20世纪70年代起源于美国，目前是发达国家商业银行利润的重要来源之一。具体来说，是指商业银行以自然人为服务对象，利用其网点、技术、人才、信息、资金等方面的优势，帮助个人客户达到生活目标或投资目标而提供的综合理财服务。从发达国家银行个人理财业务发展趋势来看，个人理财业务具有批量大、风险低、业务范围广、经营收益等优势，在商业银行发展中占据着重要的位置。这是因为在西方发达国家，个人理财业务已经非常成熟，早已经是一种非常 的金融业务，已经成为金融来最重要的和最稳定的利润来源。以美国为例，其私人银行理财业务每年的平均利润都高达百分之三十五，年平均赢利增长百分之十二至百分之十五，其业务收入已占据银行总收入的百分之三十以上，远远优先于一般的银行零 业务。其他银行如花旗银行、 丰银行、渣打银行、恒生银行、东亚银行等主要的商业银行纷纷推出了自己的理财 ，针对不同的收的客户提供不同的服务。其中，花旗银行自二十世纪九十年代以来，业务总收入的百分之四十来自于个人理财业务。
二、 我国个人理财业务的发展现状。
近几年来，随着国内经济的稳步高速发展和个人财富的增长，以及金融市场的发展，个人理财业务在上世纪九十年代开始出现。一九九五年，招商银行推出集本外币、定活期存款集中管理及代理收付功能为一体的“一卡通”，国内首度推出以客户为中心的个人理财产品。一九九六年，中信实业银行广州分行 先在国内银行界成立了私人银行部，其后各家银行竞相推出了自己的特色产品。一项全国性调查显示，目前有百分之七十四的人对个人理财服务感兴趣，百分之四十一的人表示需要个人理财业务。据初步估算，国内个人理财业务每年的市场增长达到了百分之十八，二OO五年理财的市场规模就将达到二百五十亿美元。据中国工商银行提供的信息，国内个人理财市场二OO二年底的利润约为二百五十亿元，复合年增长 为百分之十六点五，约占全国银行总体利润的百分之十。
尽管如此，从我国的目前情况来看，商业银行的个人理财业务还处于摸索和起步阶段，与国外发达国家相比，还存在着较大的差距。国内各家银行推出的个人理财业务，尽管其产品和服务各不相同。但存在着阻碍业务发展的通病：
进入门槛高。个人理财定位于少数高端优质客户，不符合中国国情，造成客源稀少。中信实业银行的个人理财资格是十万元人民币皮上，工行的理财资金帐户是二十万元人民币皮上，真情理财是三十万元人民币以上，金葵花的起点是五十万元人民币以上，同是还规定了每年的消费额也要达到一定的
定的数额。这样就把很多有理财要求、但达不到银行标准的客户拒之门外。从而使银行个人理财服务只是“富人”专权，而非大众化的产品。
第二，个人理财产品同质化趋向严重。银行的个人理财业务涉及的投资组合往往大同小异，几乎都是证券、外汇、保险、基金等投资产品的组合。就目前的个人理财市场与国外成熟市场的银行理财相比，更多的都是形似，还没有达到神似。它的业务范围更多的是把现有的业务进行一个重新整合，而没有针对客户的需要进行个性化的设计。个人理财的精髓和主要方向就是它的个性化服务。因为每一个人在生命的不同周期阶段（青年、中年和老年期），对理财的需求是不同的。同样一个人，他的风险偏好程度也不同，有人属于风险喜好型，有人属于风险厌恶型，他们对于个人理财产品的联合会取向差异很大。所以根据客户的具体情况和特殊要求进行个性化服务，进行相关产品的创新，才是银行个人理财市场发展的重要方向。
第三，分业经营制约了个人理财的发展。从政策上讲，我国金融业仍是分业经营，商业银行不能涉足证券、保险、基金等业务，只能代销基金公司、保险公司的产品。这种状况大大制约了个人理财业务发展的空间。目前，商业银行理财方式只是传统的储蓄业务、贷款业务和外汇业务的简单列举、堆砌和整合且限制条件多，只能停留在业务品种介绍、咨询建议、办理简单的中间业务，并不能算是真正意义上的个人理财。银行、证券、保险三大市场相互割裂使得银行无法利用证券和保险这两个市场为客户实现增值，这大大制约了个人理财业务的发展空间。最近，金融混业经营已经出现端倪，商业银行允许设立基金公司被业界认为是向混业经营迈出了坚实的一步。
第四，普遍缺乏风险意识。商业银行在推出个人理财产品时，总是夸大其安全性和收益性，承诺固定收益，而没有充分提示理财产品的风险性；客户也总是关心“我的钱能增值多少”或者“你们可以给我多高的收益率”的问题，而忽视了自己的风险承受能力。如华夏银行在2004年12月推出的“稳盈一号”，根据期限的不同规定了不同的收益率，其中最低年税后收益率为2.328%，最高为3.09%。尽管“稳盈一号”所募集的资金将主要投资于货币市场，其中包括银行间债券市场中流通的国债、政策性金融债券和中央银行银行票据等，具有风险低、收益高的特点。但是，收益的风险无疑是对等。和其他的金融产品一样，人民币理财产品同样面临着利率风险、流动性风险、汇率风险、不可抗力风险和其他风险。
第五，没有细分客户群体。个人理财业务强调的是个性化服务。现阶段我国商业银行提供的个人理财业务主要是通过销售银行产品，包括银行自有产品及代销的基金、保险、信托等产品来实现的。并不是根据客户的年龄、职业、收入、家庭等实际情况开展综合理财咨询，为客户提供量身定做的个性化理财方案，协助客户实现财务目标。所谓量身定做，只是一种大而化之的概念，还停留在非常初级的水平上。他们主要是针对某一群体或某项金融需要所做的金融产品的重新组合。如有的是关于外汇方面的理财产品，有的是专门针对白领女性，有的是专门针对普通大众，有的是专门针对超级富翁，只是一种粗略的划分。客户只是被动地接受商业银行提供的理财产品，还没有能够做好真正意义上的“一对一的理财服务”。
三、我国个人理财业务发展存在问题
与发达国宝相比，不论是从发展的深度和广度来看，我国商业银行个人理财业务的发展还远远不能满足广大客户的要求。究其原因，既有政策方面的限制，又有经营观念、服务技术等银行本身的因素。
分业经营的政策限制。目前国内分业经营的现状，使得银行、保险、证券各自为政。他们在自己的领域里各有各的理财规划师，所推荐的都是本行业的金融产品，证券公司向客户推荐的是具有投资价值的各类股票、债券，银行主要是向客户介绍各类存货产品、外汇买卖、国债，以及代销或经营的各类基金产品，其他具有避险功能的期权、期货类产品基本上没有涉及到。另外也还无法进行股票投资以及委托理财业务，只能给客户一些投资方面的建议。从而既造成理财产品的范围过于狭窄，又造成综合性金融人才的奇缺。真正的理财规划师，应该是对整个宏观经济走势、微观经济形势、各金融子市场的运行情况及新的金融产品有较为全面的认识，能够对金融市场的未来走势进行合理的分析和判断，并精通财务、税务、投资、法律等多方面的知识和实务。而我国商业银行的理财师尚不具备这些方面的素质。
理财观念的误区。不管是对客户还是对商业银行来说，都存在着理财观念上的一些误区。有些人认为，只有有钱人才会有理财的需求，普通老百姓根本不需要理财；还有一部分人认为，理财就是银行为客户提供保值增值的金融工具。这些观念前才会使银行把主要精力集中到极少数的高端客户身上，而忽视了大多数人人的理财需要；后者则是把理财等同于投资，混淆了理财的目的的手段。事实上作为商业银行零售业务的一部分，个人理财业务是一种全方位、多层次的金融服务活动，内容极其广泛。
服务滞后。在激烈的竞争环境下，我商业银行的服务水平近年来有了很大的提高，但是如果与国外银行相比起来，还是有不少的距离。国外银行设有专门的个人理财部门，为顾客提供“一对一”的理财服务。他们首先根据客房的资产状况、风险承担能力、期望收益 、投资偏好、税收情况我，提供客户满意的理财计划，然后要对客户进行定期的回访，并针对客户需求的变化，经济及金融形势的变化对理财方案进行适时的调整。然而我国目前很少有银行能对客户提供周到、细致的后续服务。
信用体系和信用中介的缺失。不同的客户有不同的条件基础和行为方式，有不同的收入水平、不同的职业、不同的消费爱好和消费观念。专业理财师必须了解客户的需要和足够的信心，才能为客户提供量身定做的理财计划。在我国现阶段信用体系不完 的情况下，客户不会放心地皀自己的财产状况告诉理财师，理财师也无从掌握客户的全面信息。这就极大地阻碍了个人理财业务的进一步发展。
四、发展我国个人理财业务的策略。
对客户进行准确的定位，真正提供“一对一”的理财服务。在个人理财业务操作当中，关键是对客户进行准确的定位。因为年龄和职业、兴趣、消费习 、风险随能力、预期收入的不同，客户的理财需求也各不相同，有着较大的差异。 如年轻人更注重享受，承受风险的能力较强：老年人更关心收益稳定，承受风险的能力相对较弱。另外，人们的生活经历和教育水平不同亦会导致投资倾向和选择的理财工具不同。总之，商业银行应该综合考虑每个客户的具体情况，为客户制定出合理的理财计划，以最大限度确保客户在整个生命周期都能以有限的资源获得更大的经济效用
完善内部组织管理架构，建立客户关系管理体系。现有银行的组织管理体系，注重的是对产品的推销，它既不能发展和维护优质顾客，提供周到、细致的后续服务，亦不能更好地分析客户的潜在需求，提高客户的满意度和忠诚度。为了提高经济效率，商业银行的个人理财部门应该以产品管理为主转为以客户管理为主，注重客户对银行的贡献度，全面构建以客户关系管理为中心的运作模式。在对客户进行分级的基础上，对现有个人客户进行量化积分，最终筛选出低、中、高端客户，有针对性地实施个性化的理财服务。另外，还有围绕客户的理财需求，对银行的组织结构进行整合，构建一个符合市场运作方式的营销和服务一体化的组织体系。可以参照国外银行的做法，按照扁平化和业务主线驱动管理的模式，建立个人理财业务的组织架构。
加强金融产品创新，打造信息整合平台。个人理财服务离不开金融产品的支撑，外资银行一般每隔两个月左右就会推出一个全新的理财产品，国内银行通常在一年中只能推出一至两个理财新品，创新周期比外资银行要长得多。要想在激烈的竞争中抢占市场先机，必须加快金融创新的步伐，首先，商业银行应该根据经济形势发展，有步骤、分层次进行金融创新活动。既要探索证券、保险、银行深层次结合的金融产品，又要研究利率互换、货币互换、期权、期货等衍生品的开发和利用，以紧贴市场和客户的金融产品和优质的服务吸引客户；其次，商业银行还要打造自己的停息平台，发布关于国外和国内的经济动态、金融形势等风险的最新消息，为理财师提供理财决策的依据。
借鉴国外的经验，培养合格的理财师。理财计划涉及到经济和生活的方方面面，包括证券投资计划、房地产投资计划、教育投资计划、保险计划、退休计划、税务计划、遗产计划等等。因此，商业银行应借鉴国外培养理财师的标准和经验，结合中国的国情，培养和发展大批具备一定金融专业知识、懂得营销技巧、通晓客户心理 、适合本土的理财规划师。快速增强自身的竞争能力的营利能力，争取在激烈的市场竞争中立于不败之地。
展望未来，离开金融服务业全面开放的时间越来越近，同时国内的从业环境及人们的金融意识正在不断的改变及提升，市面上大量的理财师培训机构也涌现出来，甚至已经出现了一些独立的第3方理财顾问公司。在这样的背景下，国内银行若能抓住最后的机会努力壮大自身的力量，则未来的中国个人理财市场上，必将上演一场龙争虎斗的武林大会。在此，我们预祝国内银行业能够在这场即将到来的决战中取得胜利！
参 考 文 献
1、《广东财政2005》第4期
2、鄢烈山:《当初我们为什么要改革开放》2005年12月
3、证券时报：《利率市场化下 怎样直面银行金融理财？》2006年3月20日
4、上海证券报《低风险投资理财：厘清目标才能赚到真金白银》2006年2月
