独立董事制度在我国的有效性研究_开题报告

（一）我国独立董事制度的现状

独立董事也叫非执行董事或外部董事，是指不在公司担任除董事以外的其他职务，并与其所受聘的上市公司及主要股东不存在可能妨碍其进行独立客观判断的关系的董事。

独立董事起源于美国，主要的目的是解决上市公司存在的委托代理问题，缓解内部人控制问题，实现股东利益的最大化。中国证监会于2001年颁布了《关于在上市公司建立独立董事制度的指导意见》，根据该规范性文件，上市公司应当建立独立董事制度。近年来大多数上市公司已经按照要求配备了独立董事，独立董事制度基本上得到了实行。

然而，目前我国的公司治理结构现状是股权高度集“一股独大”的现象，控股股东拥有绝对的控制力影响力，加上目前的法律没有赋予独立董事特殊的表决独立董事在人数上亦没有优势，这就导致很多公司的独立董事制度形同虚设，很难起到真正的保护中小股东权益的作用。

一份关于我国独立董事制度抽样调查中可以看出：33.3%的独立董事在董事会表决时从未投过弃权票或反对票；35%的独立董事从未发表过与上市公司的大股东或高层管理者分歧的独立意见；15%的独立董事所在的上市公司存在拒绝、阻碍、隐瞒或干预自己行权行为的情况；35%的独立董事不能享有同等的知情权，不能获得足够的支持使其发表独立意见、作出独立判断的信息。由此可见，我国上市公司的独立董事没有能够真正独立行使职责的权利，独立董事仍然没有摆脱大股东和内部人控制的局面。而导致这一现象的问题有四大点：1、独立董事制度的法律规范体系不健全；2、独立董事名不符实，独立性差；3、独立董事制度的激励和约束机制不够完善。在成熟的董立董事制度国家里，为了确保正常发挥，制定了一套规范的激励和约束机制。目前我国的相关机制还在探索和试用阶段，功能不完善；4、独立董事的知情权和工作时间得不到保证。

（二）美国上市公司中独立董事的现状

目前很多国家的机构和组织都积极实施了独立董事制度，大部分国家都把建立独立董事制度作为完善股份公司治理结构的重要举措。因为诸多实证研究显示独立董事在公司治理的许多方面起着很好的作用。

一般来说,有什么样的公司股权结构,就会有与之相对应的各国公司的治理结构。与欧洲及其它国家相比,美国现代企业的产权制度具有高度个人化、分散化、流动性强的特点。美国是一个崇尚私人产权的市场经济国家,其企业制度必然以私人产权或者说个人产权为基础,政府的作用在企业的生产经营中,甚至在对自然资源的垄断和对交通运输业的参与方面都是极为有限的,从而使得社会经济的运行主要依靠民间经济组织和私人产权的企业来进行。在这种个人产权的财产制度下,企业又由来自社会的大量股东支撑着,造就了产权分散的局面。虽然目前美国机构投资者拥有公司的股权比例呈不断上升的趋势,以股票市场价值计算,在最大100家美国公司中,机构投资者的持股水平为53%。在1000家最大公司中,有29.6%的公司机构持股比例超过60%,但是美国公司股东中的机构投资者仍是一个消极的投资者。这与美国有关法律与制度限制相关。根据美国投资者责任研究中心一项名为“1997年董事会事务:标准普尔1500家超大型企业的实践”调查表明,在研究所涉及的所有公司中,董事会中独立董事的比例平均为611%。大公司的董事会正变得越来越独立,并且随着公司规模的扩大,独立董事的比例显著增长。标准普尔500家公司中独立董事的比例以每年1%的速度增长,从1995年的647%上升到1996年的658%,再到1997年的664%。另外,标准普尔500家公司中有27家(占64%)只有一名“非独立”董事—总裁。

在美国独立董事制度的功能主要位于加强董事会的独立性,充实其监控机能,实现对经理人员的有效监督和控制。它是与美国股权结构相适应的、在董事会制度框架内实现对公司管理监督机制的自律性改良。

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二、范文提纲

引言：简要介绍独立董事制度的由来

一、独立董事制度的概述

（一）董事的分类

（二）独立董事制度的含义

（三）独立董事的目的和作用

二、国内独立董事制度的研究

（一）独立董事制度的引入

（二）独立董事的作用

（三）独立董事的职能与权力

（四）独立董事的激励机制

三、独立董事制度与企业绩效相关性的实证分析

（一）实证分析的目的

（二）相关企业实证

四、中国独立董事制度存在的主要问题

（一）目前独立董事制度的主要问题

（二）独立董事制度在制度层面的主要问题

四、完善中国独立董事制度的对策建议

五、小结

三、参考文献

（10篇以上）

[1]百度文档.浅析我国独立董事制度现状及对策

[2]李占猛 杨宏伟.公司独立董事制度研究.国外财经.2000年第4期

[3]沈晶, 美国独立董事制度研究.黑龙江对外经贸2003.08

[4]闫海.陈亮.独立董事制度研究.华东政法学院学报.2001.4

[5]邵少敏.我国独立董事制度研究.立信会计出版社.2005年6月

[6]王跃堂.独立董事制度的有效性.

[7]邓菊秋.独立董事制度研究

[8]王金全.我国上市公司独立董事制度的有效性研究.暨南大学.2006年

[9]刘晓青.独立董事制度研究.江西出版集团江西人民出版社

[10]陈蕾.独立董事制度的有效性研究. 《贵州财经大学学报》 , 2004 (2) :47-49