PPP项目在基础设施中的风险管理研究-开题报告

一、文献综述

（一）国内研究现状

    国内对于PPP融资方式的研究，大多停留在介绍国外PPP融资方式的定义、产生背景及其它融资方式的比较及其优点优势，我国运用PPP融资方式的必要性和可行性方面等等。对于PPP模式的风险管理问题研究较少。

    李秀辉、张世英对PPP产生的背景、概念特征、优势和应用实例进行了介绍[1]，并就PPP在中国公共基础设施建设中的应用前景进行了展望。

    张磊以北京公共基础设施项目建设中应用PPP模式为例，构建了两个模型—利用CAPM模型对项目风险进行评价[2]，利用现金流量模型对项目经济强度进行财务敏感性测试，又分析了北京地铁4号线路项目中如何构造各种协议进行了风险分担和利益分配。但没有运用CAPM模型进行实证分析，确定各参与方的风险因子。

    王瀛对PPP定义和分类进行了有益探讨，并结合中国实际和行业特点，探索研究了两种切合中国轨道交通项目的PPP模式，即前补偿模式和后补偿模式[3]。他还以我国第一例采用PPP方式的融资方案的北京地铁线为研究实例，针对政府管制中最为关键的地铁票政策，从经济学和公共管理学的角度，分析票价问题在PPP运作中的作用，尝试确定我国地铁票价管制模式取向[4]，为建立完善的适合我国国情的市场化地铁票价政策提出了新思路。

    总之，国内对于PPP的研究还处在初始阶段，对于各参与方的风险分担问题还没有系统性的研究。

国外研究评价

    虽然现代意义上的PPP诞生至今只有十几年的历史，但国外学者很早就对公共部门和私营部门相互合作的模式进行了探讨。R .Scott Fosler和 Renee A.Berger运用实证分析的方法，研究了美国7座代表城市中政府吸引私营部门的参与以更好提供公共产品和服务的做法，指出应该根据城市的自然条件、经济结构和政治体制特点，因地制宜地选择合适的公私协作模式。

    2003年，美国学者M.A.Massoud,M Eifadle等对利比亚首都黎波里利的固体处理采用PPP模式前后的成本、员工薪水与绩效做了比较，得到的结论是：采用PPP模式进行固体废物处理能使用更少的成本但产生更大的绩效。

    2004年，Grimsey D.LewisKK等学者对风险分担模型进行了探讨与研究，该模型尚存在一定的不足，它是一个静态模型，并不能在一定程度上较为形象地反应出项目整个生命周期内的风险动态变化过程。2005年L.Bing通过问卷调查的方式探讨了英国PPP项目的风险分担参数，并提出了如何让风险在政府和私人投资者之间进行合理分担的方法和建议。2006年，LoosemoreM提出了PPP项目分担风险的一系列原则，例如，要具备一定的风险识别和分析能力，具有必要的风险应对能力以及项目参与方自愿承担风险的意识等。

    2009年，Mark Bollinger和John Harper对美国六种不同类别的风电工程项目的融资模式进行了分析，认为投资者在设计每一种融资模式和融资结构时要充分考虑当时的政治环境以及项目可能遇到的风险因素，从而达到降低风险，尽快回收资金的目的。2010年，Jahn Kassim通过具体案例，总结了PPP模式在马来西亚基础设施中项目应用中成功与失败的原因，并详细分析了该模式在实际中存在的问题。

    国外学者对PPP模式以及PPP模式下建设项目融资风险的研究，多以本国的实际情况为研究对象，很少谈到发展中国家是怎样利用PPP模式来加快城市化进程的问题，也没有结合我国的发展现状对PPP模式的应用会遇到的风险问题进行研究。

二 、^范文提纲

1 绪论

1.1 选题背景

1.1.1 我国公共基础设施建设存在的问题

1.1.2 PPP模式应用于公共基础设施项目的优势

1.1.3 PPP模式应用于公共基础设施项目的风险

1.2 选题依据及意义

1.3 国内外研究现状及其评价

1.3.1 国内研究现状及其评价

1.3.2 国外研究现状及其评价

2 PPP模式基本理论概述

2.1 公私合作模式的基本内涵

2.2 PPP模式的理论背景

2.2.1 公共产品理论

2.2.2 项目区分理论

2.3 PPP模式的典型结构及表现形式

2.4 PPP模式的各参与方

2.5 PPP模式动作程序

3 PPP模式的公共基础设施项目风险识别研究

3.1 项目风险的来源与识别方法

3.1.1 项目风险的来源

3.1.2 项目风险的识别方法

3.2 PPP模式的公共基础设施项目风险因素的识别

3.2.1 公共基础设施项目的特点

3.2.2 公共基础设施项目风险因素识别

4 PPP模式的公共基础设施项目风险评估和风险规避研究

4.1 项目风险评估研究

4.1.1 建立层次分析法风险评价指标体系

4.1.1.1 层次分析法的基本思想

4.1.1.2 层次分析法的优缺点

4.1.2 层次权重分析法

4.1.2.1 层次权重分析法的基本思想

4.1.2.2 层次权重分析法中的专家判断力权值的确定

4.1.2.3 层次权重分析法综合判断矩阵的计算

4.2 项目风险规避研究

4.2.1 项目风险规避与防范的原则

4.2.2 项目风险规避与防范的措施

5 结论与展望

5.1 结论

5.2 展望

三、参考文献

[1] 李秀辉、张世英.PPP:一种新型的项目融资方式[J].中国软科学2002(2):51-54）

[2] 王撷.PPP：模式的廓清与创新.投资北京[J]2004.10：75-7

[3] 王赢.城市轨道交通项目PPP模式的结构分析[J]。中国投资2004.7.110-113.

[4] 王撷.PPP模式研究.投资北京[J]2005.10：75-7

[5] 刘雷.PPP融资方式在基础设施建设中的应用.商业时代，2000（3）：56-59.

[6] 丘健雄、张晓慧.私合营与私人融资计划背后的经济学原因.建筑时报[N]，    2005.2

[7] 刘梦琪.我国基础设施民间资本BOT方式研究.中山大学硕士^范文.

[8] 郑岩颜.基于PPP模式的基础设施项目研究风险[D].沈阳工业大学，2008.

[9] John R.Allan,Public Private Partnerships:A Review of Literature and  Practice,Saskatchewan Institute of Public Policy,Public policy Paper No.4.1999.

[10] Michael Spackman,public private partnerships aessons from the British approach,Econonmic Systerns26(2002):283-301.

[11] Darrin Grimaey,Mervyn K.Lewis of public privare partnerships of Construction Engineering and Mannagement,2005,127(2):76-81.