互联网金融环境下小微企业融资的机遇与风险_开题报告

一、小微企业融资难研究综述

小微企业融资难问题最早由Macmillian在1931年提出，著名的“麦克米伦缺口”(Macmillan Gap)理论——中小企业的长期资金需求与金融市场资金供给方存在缺口，即资金的供给方不愿意以中小企业所要求的条件提供资金。从本质来看，金融机构在利润目标驱使下，会优先提供服务给能够带来巨额利润的企业，而小微企业由于自身信用不足、风险不可控等因素而被其排斥之外。

翟方晓(2017)认为我国小微企业内部建设滞后于融资环境发展，小微企业规模小导致对外沟通和交流谈判弱，不注重公司治理的规范化和制度化造成产权不清、权责不明、所有权与经营权混乱等现象，财务制度和经营管理能力不足使得企业的经营状况表达真实性不足，另外有资质差的小微企业不择手段获取贷款，导致信任危机。其次小微企业能力自身不足，素质不高，缺乏企业经营管理知识、组织发展视野、市场调节能力、企业融资知识等专业知识能力的理解和把握。

马胜祥(2012)认为小微企业属于中小企业中的弱势企业，市场上符合小微企业要求的直接融资方式尚未建立或不健全，又因其上述问题，使得间接融资——向银行借贷也难。因此，小微企业想解决融资难题，还需自身硬。

蔡晓阳(2012)基于小微企业信用体系缺失提出了通过建立小微企业信用信息共享机制，建设小微企业的信用评价体系，力求解决培育和提升小微企业的信用意识。

二、互联网金融对小微企业的影响综述

王在全(2015)认为互联网金融是利用互联网技术和移动通讯技术等一系列现代信息技术实现资金融通的一种新兴金融模式，金融服务基于大数据运用，趋向于长尾化，优先解决被二八定理中“忽视”的80%的中小微企业融资问题，其特点是高效，便捷，低成本。

冯丽娜(2015)认为互联网金融在解决小微企业融资的优势有四点：一是降低小微企业融资成本；二是拓宽了融资渠道；三是可以满足小微企业个性化的需求；四是解决信息不对称的困惑。

李惠青与汪涛(2016)在调查四川省小微企业互联网融资融资风险问题之后，发现四川省小微企业主要有四个风险问题：一是来源于互联网金融的高利率的财务风险；二是小微企业对商业信用重视度不够的信用风险；三是缺乏长期融资规划导致资金链断裂风险；四是现阶段我国对互联网金融未有专门的法律给予引导与规范的政策不确定性风险。

陈晓华与曹国岭(2016)认为互联网金融具体可分为六大种类：P2P网络借贷、移动支付、互联网众筹、大数据金融、信息化金融机构、互联网金融门户。互联网金融没有改变金融的本质，金融行业传统风险：信用风险、流动性风险、法律合规风险、操作风险等并没有消失，而且其带有互联网特色的技术风险更为突出，例如终端安全、平台安全、网络安全等风险。还因为互联网金融投资特点——小而分散，一旦平台出现风险，往往牵一发而动全身，社会外部性影响非常大。

邓建鹏与黄震(2017)在调查中发现，互联网金融机构普遍缺乏法务人员，企业高管忙于创业，无暇顾及法律风险或风险控制，其中不乏有一些估值超过10亿美元的独角兽互联网金融公司。自2015年以来，国内还出现了一种“伪互联网金融”的乱象，一些机构以互联网金融为外衣，大肆从事金融诈骗或者非法吸收公众存款的等违法活动。

周红芳(2016)认为解决互联网金融面临的非法集资、诈骗风险，道德、信用风险，流动性风险等问题，中介机构应该建立有效的风险防控机制，国家应该建立一些专门的法律法规，并且要对互联网建立一系列的保护机制，将保护机制作为发展的前提，建立健全的管理机制，最后要进一步拓展互联网金融业务，针对不同的客户研发不同的贷款产品，丰富小微企业的多样性。

在互联网金融机构针对不同客户研发不同产品的基础上，杨诗琴(2017)认为需要基于小微企业生命周期建立融资服务体系，按照生命周期将企业分为孵化期、成长期、成熟期和衰退期，并分别考核指标，制定不同的贷款标准。

B. ^范文提纲格式

引言：小微企业在互联网金融环境下的现状分析及化危为安

一、选题的背景及意义

（一）研究背景

（二）意义

（三）文献综述

二、选题相关理论概括

（一）小微企业的概念与特点

（二）小微企业融资的概念与特点

（三）互联网金融的概念与特点

三、小微企业在互联网金融环境下的融资现状

（一）小微企业在传统金融环境下的融资困境

（二）互联网金融出现的必然性

（三）互联网金融解决小微企业融资需求与融资方式

四、小微企业在互联网金融环境下融资的风险因素

（一）企业层面

1.小微企业缺乏信用意识

2.小微企业面临财务风险

（二）互联网机构层面

1.机构经营风险

2.机构技术风险

3.信息安全风险

4.法律法规风险

（三）政府层面

1.针对小微企业的征信体系缺失

2.法律法规不完善

3.风险监管能力弱

五、化危为安——在互联网金融环境下小微企业融资化风险为机遇

（一）小微企业自身部分

1.完善企业制度和管理能力

2.提升从业人员专业素养与道德水准

3.化对抗为合作，建立小微企业联盟

（二）政府与提供金融服务的企业部分

1.制定相关法律法规

2.完善信用管理与加强监管体系

3.政府牵头联合互联网金融机构搭建小微企业融资专业服务体系

C. 参考文献

[1] Macmillan.The Macmillan Report[R].London:The financial industry committee,1931.

[2] 翟方晓. 基于社会网络理论的小微企业融资环境研究[D] . 黑龙江：黑龙江省社会科学院, 2017.

[3] 马胜祥.论小微企业融资难的原因与出路[J].农村金融研究,2012(4):5-10.

[4] 蔡晓阳.金融综合改革视角下的小微企业信用体系建设[J].金融与经济,2012(8):6-9.

[5] 王在全，互联网金融与中小企业融资[M]. 上海：中国经济出版社，2015

[6] 冯丽娜. 互联网金融对小微企业融资作用的分析[J]. 经营管理者, 2015, (11Z): 320. 

[7] 李惠青，汪涛. 四川省互联网金融背景下小微企业融资风险问题研究[J]. 财政金融, 2016(19): 165-167. 

[8] 陈晓华，曹国岭，互联网金融风险控制[M]. 上海：人民邮电出版社，2016

[9] 邓建鹏，黄震，互联网金融法律与风险控制（第2版）[M]. 北京：机械工业出版社，2017

[10] 周红芳. 互联网金融背景下小微企业融资模式探讨[J]. 《现代营销：学苑版》, 2016(3): 30-31. 

[11] 杨诗琴. 互联网金融下小微企业融资长效机制构建[D] . 重庆：重庆理工大学, 2017.