互联网金融创新及其风险防范_开题报告

（一）互联网金融概念

互联网金融（ITFIN）是指传统金融机构与互联网企业利用互联网技术和信息通信技术实现资金融通、支付、投资和信息中介服务的新型金融业务模式。[1]

（二）联网金融定义

互联网金融（ITFIN）就是互联网技术和金融功能的有机结合，依托大数据和云计算在开放的互联网平台上形成的功能化金融业态及其服务体系，包括基于网络平台的金融市场体系、金融服务体系、金融组织体系、金融产品体系以及互联网金融监管体系等，并具有普惠金融、平台金融、信息金融和碎片金融等相异于传统金融的金融模式。[2]

（三）中国互联网金融发展模式

王国贞（2013）认为，中国的互联网金融表现在以下两个方面。首先是网络贷款模式，也就是 p2p，包括网络贷款的中介公司和网络贷款公司。第二种是第三方支付平台，也就是以互联网为基础进行交易的平台，如支付宝等等。

周小娟（2013）对互联网金融进行了详细的划分，包括第三方支付、众筹融资、P2P 小额贷款、虚拟货币。其中第三方支付包含两种方式，第一种是以互联网为依托，代表的有支付宝和财付通等。还有一种是以金融为依托的公司，以快钱等为代表。虚拟货币是互联网时代应运而生的产物，是用来在互联网上购买网站或论坛的游戏币或者得到某种权限。其他的互联网的金融服务平台，包括众安在线等。

李国锋等（2014）对互联网金融业进行了重新划分，使得其发展形式更为宽泛。首先是互联网公司发展金融业务，包含第三方支付以及众筹等类型。第二是金融机构参与的互联网金融，是传统金融业与互联网、手机等相结合的一种类型。第三种类型是金融机构和电子商务公司之间的合作而促生的，以余额宝为代表。[3]

（四）二维码支付形成背景

二维码支付听起来似乎是一项十分新鲜的技术，其实，这个跟手机报差不多，算不上新颖的技术。早在上世纪90年代，二维码支付技术就已经形成，其中，韩国与日本是使用二维码支付比较早的国家，日韩二维码支付技术已经普及了95%以上，而在国内才刚刚兴起。[4]                                                          

（五）中国互联网金融发展现状

当前，在POS创富理财领域，以往不被重视的大量中小微企业的需求，正被拥有大量数据信息和数据分析处理能力的第三方支付机构深度聚焦着。随着移动支付产品推出，这种更便携、更智慧、更具针对性的支付体验必将广泛惠及中小微商户。业内专家认为，支付创新企业将金融支付彻底带入“基层”，也预示着中小微企业将成为互联网金融发展中最大的赢家，这对于中国经济可持续健康稳定发展也将有着重要且深远的意义。[5]

（六）数字货币

除去蓬勃发展的第三方支付、P2P贷款模式、小贷模式、众筹融资、余额宝模式等形式，以比特币为代表的互联网货币也开始露出自己的獠牙 。

以比特币等数字货币为代表的互联网货币爆发，从某种意义上来说，比其他任何互联网金融形式都更具颠覆性。在2013年8月19日，德国政府正式承认比特币的合法“货币”地位，比特币可用于缴税和其他合法用途，德国也成为全球首个认可比特币的国家。这意味着比特币开始逐渐“洗白”，从极客的玩物，走入大众的视线。也许，它能够催生出真正的互联网金融帝国。[6]

（七）我国互联网金融存在的风险

李炳、赵阳（2014）从金融稳定方面指出了互联网金融蕴含了较大的风险，主要表现在以下三个方面：一是信用违约风险，由于互联网平台是一个虚拟的借贷场所，在促成交易之前，平台并没有对交易两方，尤其是借贷一方的核心信息进行严格审查、认证，更没有对借款者资金的具体流向和使用进行详细地核查，这些漏洞在互联网金融的不断发展过程中，必然会产生种种问题。其次互联网金融的快速发展会对影子银行产生威胁。当前，随着互联网金融的不断激怒，互联网贷款已经成为影子银行的要素。互联网金融企业对于贷款的具体使用也是形同虚设，无法监管其具体的使用，只要求其按时还款，那么贷款者完全可能使用这些去洗钱。互联网理财使得商业银行的资金成本大幅度增加，而且互联网的短期赎回特点也使得传统商业银行不得不进行改革，同样开设短期投资活动。这些都可能导致危险。[7]

(八)有关互联网金融发展和监管的国际经验

张芬、吴江（2013）指出对于第三方网络支付的管理，欧盟将第三方支付机构纳入金融类企业监管，分别从立法层面和沉淀资金管理层面给予了第三方支付机构明确的界定，到此为止，欧盟一方面从法律上对第三方支付的地位进行了确立，同时在还中央银行专门开了一个账户，这个账户受到严格的控制和监管，第三方不得私自将其挪用。在英国，对于互联网信贷的管理有两种措施。首先就是行业自律。英国有行业自律的专门组织，这对于行业的发展和规范有着极其重要的意义。其次才是政府的管理。英国政府在业务准入方面有着特别的要求，网络贷款公司必须申请同时获得执照，不过并没有资本规模的限制。在法律上，有着严格的信息披露制度，而且对于合同的各个环节都有着详细的制定。然而这些规定、标准对于借贷者约束过多，却忽视了借贷者应该担负的义务以及相关的约束、规范。[8]

二、^范文提纲

一、互联网金融概况

（一）互联网金融

1．互联网金融的概念与特征

2．互联网金融兴起的原因

（二）互联网金融发展阶段

（三）互联网金融创新模式

1．第三方支付

2．P2P 网贷

3．信息化金融机构

4．现金宝

5．众筹

二、中国互联网金融概况

（一）我国互联网发展历程

（二）我国互联网发展现状

1．第三方支付

2．P2P 小额信贷

（三）中国互联网金融面临的主要风险

1．法律风险

2．业务风险

3．技术风险

4．流动性风险

5．信用风险

5．宏观货币政策风险

（四）互联网金融风险产生的原因

1．互联网金融交易主体缺乏管理

2．社会信用体系有待健全

3．网络系统数据采集和保护机制有待完善

4．违反违规现象有所突显

三、中国互联网金融监督与管理

（一）中国互联网金融监管新思维

（二）中国互联网金融监管的对策

1．进一步完善互联网金融法律框架的设计

2．建立我国互联网金融监管体系，提高监管效能

3．树立行业自律和他律有机结合的监管思维

4．明确监管和立法的根本宗旨为保障消费者权益

5．加强信息披露制度和信用体系建设

三、参考文献

人民银行等十部门发布《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》 ．中华人民共和国中央人民政府．2015-07-18.

皮天雷； 赵铁，联网金融:范畴、革新与展望[J]，2014，（6）.

王汉君：《互联网金融的风险挑战》，中国金融，2013 年第 24 期。

李麟，钱峰：《移动金融——创建移动互联网时代新金融时代》，2013。

从野蛮人到文艺青年 互联网金融迈入小时代 ．光明经济．2013-09-16.

互联网金融真正目标是颠覆央行 ．搜狐网

杨再平：《互联网金融的基因结合与风险监控》，金融时报，2014.

张影强：《规避互联网金融的四大风险》，中国投资，2013 年第 12 期。