时间序列在数字货币市场的应用开题报告

理论上的进展主要表现在两个方面：一是单位根理论；一是非线性模型理论，非线性模型理论的进展集中在几何遍历性问题和非线性过程的平稳性这两方面。我国学者在非线性时间序列分析方面取得了一系列高水平的成果。

汤家豪教授将有关非线性时间序列分析的研究与动力系统科学的模型连接而备受赞赏。现在他着眼于非参数时间序列模型的发展，并与生态学家进行大量的合作研究。

姚琦伟教授基于信息量，首次提出了描述一般随机系统对初始条件敏感性的度量及估计方法。在高维模型领域，姚琦伟教授提出用复系数线性模型近似高维非线性回归函数的新方法，以此克服高维非参数回归中样本量短缺的困难问题。此方法在生物、经济、数字货币市场等应用中获得了成功。在时间序列模型的最大似然估计方法的研究中，他完整地建立了在数字货币市场风险管理中有直接应用的ARCH和GARCH模型为最大似然估计的极限理论。对于重尾部（heavy-tailed）分布模型，提出了基于boostrap的新的估计方法以及稳健统计方法。他还首次建立了在空间域上空间ARMA过程的最大似然估计理论，这一工作同时也对Hannan 1973年给出的关于时间序列的最大似然估计理论首次给出了一个完整的时域上的证明。

安鸿志、朱力行、陈敏关于非线性自回归模型的平稳性、遍历性和高阶矩的成果，获得了有这些性质的最弱条件。关于回归或自回归的非线性检验问题，具有重要的实际意义。他们首次给出了完全对立的假设检验方法，无论从原理和应用都表明此方法有明显优点。他们研究了条件方差为非常数的回归和自回归模型的平稳性、遍历性和检验方法。

二、国外研究现状

时间序列分析研究的一个重要原动力源自于数字货币市场市场、信息网络以及电子商务等领域超容量数据的获得，在全球化竞争日益激烈的环境中，这些数据的可利用价格越来越大。对这些数据进行综合分析的迫切性促进了我国时间序列分析应用研究的发展。

1、在数据挖掘中的应用

各种类型的数据都可以作为数据挖掘的对象，时间序列在数据集中十分普遍，对时间序列进行数据挖掘已成为当前研究的焦点之一。

gfdhfhgh等针对商业销售的智能分析需求，提出了一种基于模糊集合的数据挖掘时间序列模式算法。吕安民等研究了某些时间序列所具有的分形特征，分析了利用分形理论中的 R/S分析，发现具有分形特征的时间序列模式的方法。用R/S方法可以从具有分形特征的时间序列中寻找变化规律，从而预测时间序列未来的发展趋势。韩明涛提出一种进行时间序列模式挖掘的算法，用于对大型数据库的海量数据分析，从中挖掘出超过用户给定支持度和置信度的时间序列，从而为用户的决策支持和趋势预测提供依据.fghthtrty提出了基于动态时间弯曲技术的相似搜索算法，通过计算时序数据之间的最短弯曲路径来获得序列的匹配。Fung和Halaburda（2016）认为过度使用私人加密货币会弱化货币政策传导，限制中央银行最后贷款人职能的发挥[1]。Stevens（2017）提出数字货币是对传统货币工具的竞争，这种竞争不仅给货币政策带来挑战，同时也带来机遇。

Yan Li&Carroll （ 2011）利用细分市场上多种支付方式的数据建立了一个一般均衡模型来研究储值卡的货币政策效应，他们发现储值卡等电子货币表现形式的存在放松了债券等产品的购买现金流入约束，进而改变流动性效应。文章指出，在电子货币存在的条件下，储值卡的发行会削弱流动性效应。并且在此条件下，流动性效应取决于两方面，一是央行对货币供给的干预，二是私人部门发行的储值卡的数量。

对于我国国内学者的研究而言，温信祥和张蓓（2016）指出，如果双向兑换型私人数字货币发行规模达到一定程度，会对中央银行的宏观调控产生较大的影响，包括削弱货币政策有效性，影响铸币税收入和降低货币指标的准确性等[3]。熊亮（2018）认为数字货币的出现会对中央银行支付体系的深化改革有巨大影响。随着数字货币的发展，也会成为中央银行调控市场经济的一个重要手段[4]。米晓文（2016）基于分布式总账技术的数字货币的发展，分别在支付体系、金融稳定和货币政策实施、货币发行三大方面阐述数字货币对中央银行货币政策的影响。

通过梳理文献本文发现国内外文献集中讨论以下几点： 

第一，在数字货币内涵界定上，大多数采用的都是BIS的报告及拓展的概念。而这样的概念界定与数字货币的高流动性、高收益性并存，形式多样化的实际情况不符，函需重新理清和界定。

第二，国内外文献对数字货币对中央银行的货币政策传导机制的研究大多数以规范分析为主，采用合理的数理模型对该问题进行的研究还非常有限，没有给出影响效应的定量表达，导致研究缺乏严谨性。

第三，在己有文献中，鲜有把数字货币划分在货币层次中进行研究的。但是数字货币的交易量逐年上升，且发行机构和数字货币形态逐渐增加。在以往的研究分析中，大多数都是在传统货币层次下，分析数字货币作为一种新形态货币使用对于基础货币的替代效用的影响，而很少把数字货币单独作为一种新的货币形态纳入研究之中 。

本文运用经济学的基本原理，结合电子货币的特性，构建电子货币货币理论分析框架，形成了本文的理论分析基础。本文的基本思路从电子货币的相关基础概念入手，考察其变化特征与内在属性，分析其对供给和需求理论产生的影响，并在此基础上探索对货币政策产生的变化。按照“由点到面”的顺序，本文接着探讨了电子货币对货币政策的影响，包括分析中介目标，货币政策工具，货币政策传导机制和货币政策独立性。最后提出总结性建议。在研究方法上采取了在总结电子货币新发展的基础上既偏重于总体把握和分析，又没有对具体的技术分析和具体理论模型的细微变化忽略，全面把握电子货币理论的发展 。

Buffs 等探讨一种处理多年气象观测数据的新方法，该方法以地理信息系统为技术支撑，以数字图像处理和标准主成分分析为核心，适用于处理空间分布广、时间序列长的多类型气象观测数据。江东等利用气象卫星 NOAA AVHRR资料，反演出农作物生育期内每日和旬度的 N DVI数据，分析了 N DVI时间曲线的波动与农作物生长发育阶段及农作物长势的响应规律，并以华北冬小麦为例，探讨了 N DVI在冬小麦各生育期的积分值与农作物单产之间的相关关系。结果表明，利用长时间序列的 N DVI数据，结合作物的物候历，可以实现作物长势的遥感监测和产量遥感估算。李宏等将时间序列模式既用于具有时间关系的购买行为的分析，以揭示购买行为后面一种序列关系信息，又用于其他有时间关联的事件分析。通过实例指出了该算法和传统的Armorial算法的不同之处。结果表明，这种序列模式在网络通信、气象分析等领域具有广阔的应用前景。国家重点基础研究发展规划项目：《我国生存环境演变和北方干旱化趋势预测》，利用非线性时间序列分析的数学方法对我国多时空尺度历史和现代环境资料进行定量处理，从不同的资料中分析出极端事件的特点和频率变化信息，研究不同事件的联系， 分析可能的物理机制为极端的事件和环境预测提供依据，应用处理非线性时间序列的数学方法对各种资料作了信号分析处理，揭示了环境要素中存在的年代际和世纪时间尺度的变化特征及其它们在空间上的信号传播规律。

由于大量研究数据可获得性和相关问题具有的挑战性，数字货币市场领域一直是时间序列研究的热点，我国学者也取得了非常丰富的成果，为数字货币市场决策分析及数字货币市场风险规避提供了大量有价值的资料，并在应用领域研究中取得了重大的理论突破。

Theron 在世界上首先引进时间-频率分析于经济学，从美国股票价格指数中发现经济色混沌现象，并将经济诊断方法引入经济周期的分析预测。在新兴交叉学科——复杂系统科学和非线性经济动力学的研究中居于世界前沿。潘文卿等采用面板数据模型方法，运用中国1978～2001年28个省区的数据，对中国改革开放以来，尤其是20世纪90年代以来的资本配置效率及其与中国数字货币市场发展的相关性进行了时间序列分析与横截面数据分析。研究发现，随着改革的深入，资本配置效率总体上呈现上升趋势，但波动性很大，而且资本配置效率呈东、中、西梯度递减特征。中国的数字货币市场发展与资本配置效率总体呈现弱相关关系，信贷市场与股票市场对资本配置效率变化的解释能力较弱，其中国有银行的信贷行为抑制了资本配置效率的提高，而非国有银行数字货币市场机构的信贷与投资行为对资本配置效率有促进作用。王卫宁等以2002年上海证券市场10秒间隔的上证指数高频数据，分析了价格波动的非线性特征，通过重构相空间方法重构了2002年上证指数时间序列的奇怪吸引子，计算其关联维数，并求出其Lyapunov指数为正，从而确认了上证指数时间序列的混沌行为。数理统计学专家方兆本教授领导的课题组基于全球公开发表的有关SARS确诊病例、疑似病例和死亡病例的实际数据，建立起有关流行病学的空间统计模型，并根据空间流行病学规律的统计研究预测，预测值结果基本吻合。研究还取得了其他一些重要成果：根据华北地区（包括北京、天津、河北、山西等省市）在2003年4月28日到5月28日公开发布的疫数据，建立了华北地区SARS扩散的非齐次空间Poisson过程模型，由于考虑了超级传染者出现的随机因素，使模型更加符合实际情况；建立了北京地区实施严格的切断传染途径措施之后的SARS流行的控制模型，估算了相应的感染强度函数和刻画疾病聚集程度的参数，这也与实际情况基本吻合；采用Boltzmann非线性曲线拟合方法估算出病死率。

B. ^范文提纲格式

摘要

引言

一、时序概念及理论概述

（一）时间序列的概念

（二）时间序列分析特点

（三）数字货币的定义

二、时间序列在数字货币市场的应用的影响

（一）时间序列在数字货币市场目标的影响

1.数字货币对货币供应量的影响

2.数字货币对利率的影响

（二）时间序列在数字货币市场工具的影响

1.数字货币对央行存款准备金制度的影响

2.数字货币对央行再贴现政策的影响

三、时间序列在数字货币市场的应用策建议

（一）完善数字货币应用的法律环境，促进数字货币的发展

（二）建立健全数字货币的监管体系

（三）建立完善的数字货币发行、使用制度

（四）合理调整政府决策

结论

参考文献

C. 参考文献

[1]石巧荣.国际货币竞争格局演进中的人民币国际化前景田.国际全融研究，2014（02）.

[2]杜美霞，人民币国际化前景浅析田现代商业，2016(08).

[3]张玉锌.近期人民币贬值原因及影响分析田.辽宁经济，2015(04).

[4]武良成.转型国家的汇率制度与经济稳定性研究—中国、俄罗斯汇率制度选择的比较分析[M].北京:中国经济出版社，2017.

[5]易纲，范敏.人民币汇率的决定因素及走势分析[J].经济研究，2017(01)

[6]李建国.人民币汇率变动趋势及其影响[J].财贸研究，2018（01）.

[7]云肯，纪宣明.开放经济下人民币汇率变动趋势探析[J].黑龙江对外经贸,2014,(06).

[8]曹凤歧.人民币汇率形成机制研究[J].数字货币市场研究,2018,(01)(作者单位:中国人民大学经济学院)

[9]调骏.人汇率与资木市场:2018年中国数字货币市场与投资发展报告[J]北京:中国数字货币市场出版社，2018. 

[10]庞震.人民币汇率制度改革与国际化研究[J],北京:中国数字货币市场出版社，2018.

[11] 吴文锋，吴冲锋.股票价格波动模型探讨[J].系统工程理论与实践.2018.4:63-69.

[12] 李子奈.计量经济学[M].北京：高等教育出版社.2018.

[13] 何书儿.应用时间序列分析[M].北京:北京大学出版社.2018. 9.

[14] 李学伟，关忠良，陈景艳.经济数据分析预测学[M].北京:中国铁道出版社.2018.

[15] 王振龙.时间序列分析[M].北京:中国统计出版社.2018.

[16] 徐静.ARMA模型及应用[J].立信会计高等专科学校学报.2018.15(3):21～24