浅谈浙江小微企业资金的使用及存在的风险_开题报告

一、文献综述：

小微企业，既是小型企业、微型企业、家庭作坊式企业、个体工商户的统称，是最基层的社会经济组织。在如今新的经济局势下，除了传统行业外，小微企业同时也触及信息技术乃至金融等新兴领域。为国家提供了大量就业岗位，促进经济增长，稳定社会，更是增加新的税源，增加了国家税收。小微企业的作用是毋庸置疑的，但是，由于自身规模的局限性影响，小微企业在资金的凑集，运作以及再投资方面，缺乏完整的财务管理体系，再加之在国内企业普遍面临成本高税负高，用工难融资难这一现实，以及国际金融危机影响日益加深，面对国内大中型企业以及外来企业的冲击，国内小微企业如今的处境可谓堪忧。对此，研究小微企业融资问题，探讨解决途径，显得尤为必要。

（一）国内研究现状：

卓尚进（2014）在“小微企业融资现状不容乐观”报道中指出：小微企业融资现状不容乐观，主要表现在小微企业贷款来源缺乏，国内商业银行的贷款利率相对优惠得多，但进入门槛要求太高，往往无法普及。与此相反，小贷公司和P2P平台的放贷对象主要为银行难以放贷或信用较低的客户，这些客户的资产和偿还能力有限，经营风险较大，放贷时会按照“收益覆盖风险”的原则来确定利率水平。而小微企业的管理不规范、信息不透明、财务管理制度不健全等风险因素则加剧了贷款利率的上升，因此小贷公司和P2P平台虽然有更好的覆盖面，但资金价格高得离谱。为此，大多企业无法及时获得商业银行的优质贷款，不得不接受成本更高风险更大的贷款，从而影响自身发展。

徐云志（2016）在《实体经济融资贵的原因分析及政策建议》一文中，陈述了我国社会融资结构的不合理：目前，银行业的资产规模在整个金融业中占据最高比重，企业的融资需求主要通过向银行申请贷款来满足，有限的资金面对大量有货款需求的企业，银行自然拥有较强的议价能力，为了追求更高的利润，银行往往会提高货款利率。而企业为了获得贷款只能接受银行较贵的货款利率。这直接导致了企业融资成本高起。

王彦保（2009）在《经济危机下中小民营企业的筹资状况分析研》究指出，国内民营中小企业经营规模小，固定资产少，负债能力有限，且负债率高偿还能力低，相对信用等级不高，无法成为国内商业银行贷款的青睐对象。再加之民营企业准入门槛低，技术水平落后，管理粗放，抵御风险能力较弱，从而难以吸引投资者的注目，使得外部股权资本不敢进入。国际金融危机的影响，表现在国外资本涌入的同时，国内资本也在关注国外投资市场，实力弱小的中小民营企业越发难以吸收外来资本。

付文京（2015）在《关于对企业投资风险控制的研究》一文中提出，企业投资风险来源是多方面的。一，企业自身方面：企业作为投资主体，直接决定投资目标，也直接承担投资结果。企业的资金不合理利用，企业缺乏投资资金，企业之间的竞争激烈，且伴随着不合理的恶性竞争等，这些企业自身因素都是增大投资风险的表现。二，信息不透明：企业投资风险受到管理、市场、财务等多方面影响，任意一方面出现问题，都会影响企业投资的收益，所以相关信息的走向对企业投资尤为重要。如果企业在作出投资分析时，对相关信息理解不够全面和透彻，往往会成为只看重当前利益，没有考虑长远效益，这将加大企业投资风险。三，缺乏政策支持：企业投资需要政府给予相关的政策支持，为了维护企业的稳定发展、保证市场稳定而提出的投资限制政策，往往一定程度上限制了企业投资行为，企业投资缺乏政策助力。企业自身、投资环境、政府政策，多种因素共同限制了企业投资环境，为企业投资风险带来不稳定因素。

张琳琳（2016）在《中小企业投资风险与收益管理研究》一文指出，我国中小企业在进行投资活动时，往往面临以下的问题：1.投资活动受资金限制。中小企业规模较小，资金积累不足，缺乏信用保证，信贷能力低，向社会融资渠道单一，筹资困难且成本高，这些都限制了中小企业，令其无法有充足的资金进行投资活动。2.管理人员能力素质和风险管理方法、技术限制。中小企业普遍都不愿在企业经营管理方面加大投入力度，且企业经营缺乏风险意识，这就导致了管理人才缺乏，在投资决策中缺乏风险意识，加大了投资风险。3.成本费用核算对投资活动的限制。加强成本费用管理是强化企业内部管理的关键，是投资活动取得效益的主要手段，而中小企业产品品种单一，经济业务量少，且缺乏专门的对投资活动的评论和控制机构，也没有专门的成本核算员，从而使企业缺乏科学有效的成本费用控制体系，造成成本管理工作不善，产品定价不准，成本费用过高，不利于市场竞争，影响投资效益。综上所述，我国中小企业自身的局限性，限制了其投资活动的展开。

（二）国外研究现状

王振家（2012）在《国外小微企业生存状态概览》一文中概括了美国、欧盟、日本的小微企业筹资途径：与我国中小企业一般选择国有商业银行贷款不同，在美国72%的微型企业更愿意从非政府组织、协会或非营利组织取得资金支持，微型企业在创业初最大的资金来源是个人储蓄，其次是信用贷款，最后是房屋抵押货款。只有极少数的企业能获得银行贷款。假如企业主个人信誉评分过低且没有担保，将会陷入融资困境。这是美国政府对微型企业支持力度不足所导致的。与之相反，欧盟政府对中小企业的政策支持是明显的，政府会给予微型企业特定投资领域的补贴，建立中小企业贷款担保以及小企业信息、通讯、技术、投资担保等多种政策支持，欧盟中小企业还能从欧洲投资银行和欧洲投资基金得到优质贷款，政府鼓励中小企业将资金投向技术创新和研发创新中去，并制定多部法律法规来保护中小企业研发专利。日本政府在设立了中小企业厅，在地方设立中小企业局，形成了全国性的中小企业行政组织网，对中小企业经营、管理、信贷、资金投资进行指导和服务。

（三）应对措施

李德文（2014）在《试论中小企业融资中的政府扶持体系》一文中指出：随着市场竞争的加剧以及银行信贷的紧缩，我国中小企业在发展中遇到了较为严重的融资问题。当前我国中小企业采用的融资渠道仍是以间接融资为主，过分依赖银行贷款，且由于我国国内的资本市场相对落后，这也导致了中小企业难以通过发行债券、股票等方式来进行融资。面对日益激烈的市场竞争，要解决我国中小企业发展中出现的融资难题，就需要政府部门积极建立和完善对中小企业的扶持体系，保证其融资渠道的畅通，从而为中小企业的健康发展和市场竞争力的提升提供保障。

郑玉亮（2016）在《中小企业信贷融资综合授信业务策略分析》一文中指出，银行对中小企业综合授信特务，是中小企业进行信贷融资的基础前提。银行采用风险分析评估方法，将中小企业信用程度进行等级划分，信用等级直接关系银行对中小企业发放贷款的最高额度及贷款利润，银行借此来实现安全放贷。对此，企业应该建立完善的财务核算体系，完善财务资料；积极建立有效的财务控制体系，实现资金预算管理；提升财务人员业务素质，提升财务数据解释分析能力。这一系列的作为，都是为了促进企业经营发展，提高企业经济效益，提升企业信用等级，从而增加企业得到的信贷额度，降低信贷成本。

李彬（2016）在《当前经济金融热点分析》一文中指出，要加大民间资本进入金融行业，拓宽中小企业的筹资来源。众所周知，中国金融行业组成过于集中，银行占据了最高比重。国内商业银行的贷款进入门槛要求太高，审核严格，而大多中小企业对筹资时限过于看重，就导致了远水救不了近火，商业银行无法及时满足中小企业的筹资需求。对此，如何将民间大量的，分散的资本统一集中起来，满足企业信贷需求，是解决企业筹资难的另一条途径。为此需要政府及银行的共同努力：银行可以设立部门，负责吸收和信贷民间资本；政府要做好制度上的保障工作，同时也要鼓励和帮助民间信贷公司的建立运营，并做好监督工作。最大程度的利用好民间资本，是满足企业信贷需求，减轻银行贷款负担的有效途径。

杨沁莹（2012）在《中小企业投资风险及对策分析》一文指出，我国中小企业大多是从家族企业发展而来的，企业的投资决策主要靠企业创始人自我判断，企业投资机制单一，投资风险在所难免。同时，市场信息不对称性，行业间的恶性竞争，加大了投资风险。对此，我国中小企业必须改变传统的投资决策观念，科学的建立投资决策责任制，正确把握投资方向，时刻瞄准产业发展导向，把握市场因素、行业竞争因素，规避风险，注重资金的筹集和利用效率，将企业投资利用最优化。

二、范文提纲

一、浙江小微企业筹资和资金利用现状

1、小微企业筹资方式和途径

2、小微企业资金运作状况

3、小微企业再投资途径

二、浙江小微企业融资难原因分析

1、小微企业自身存在的问题及困难

2、金融机构方面存在的问题及原因

3、政府及国内融资环境下存在的问题

4、国际金融环境的影响

三、在新的社会环境下，浙江小微企业实现有效融资的对策

1、小微企业自身经营管理体质上的改革

2、小微企业需拓展更多的融资渠道

3、金融机构方面的改革和创新

4、政府方面的有效作为

5、吸收国外资本，寻求国际投资市场，是机遇也是挑战

四、省内某一小微企业具体的个案分析

1、企业的概括介绍

2、企业在新的经济环境中面临的问题

3、企业创新发挥的作用

4、企业面临的机遇和挑战

三、参考文献

〔1〕卓尚进  小微企业融资现状不容乐观  [N]  金融时报  2014年4月

〔2〕徐云志   实体经济融资贵的原因分析及政策建议  [A]  《中国科技经济新闻数据库 经济》  2016

〔3〕王彦保  经济危机下中小民营企业的筹资状况分析  [J]  企业导报 2009(4)

〔4〕付文京   关于对企业投资风险控制的研究  [A]   《经济管理(文摘版)》  2015

〔5〕张琳琳  中小企业投资风险与收益管理研究  [A]  《中国科技经济新闻数据库 经济》  2016

〔6〕王振家  国外小微企业生存状态概览   [N]   光彩   2012

〔7〕李德文  试论中小企业融资中的政府扶持体系  [A]  沈阳大学  2014

〔8〕郑玉亮   中小企业信贷融资综合授信业务策略分析   [A]   《中国科技经济新闻数据库 经济》   2016

〔9〕李彬    当前经济金融热点分析  [A]  潍坊科技学院   2016

〔10〕杨沁莹  中小企业投资风险及对策分析  [A]  《现代商贸工业》  2012