中小企业融资存在的困难及解决之法-开题报告

1研究背景

中小企业是国民经济的重要组成部分，中小企业对于我国扩大内需、拉动内部投资、保持经济的稳定发展、提高社会就业、活跃市场等方面有重要的作用。但近年以来，由于市场机制及社会信用环境的不完善、不成熟，随着国际金融危机程度的加深，国内企业受其影响，普遍性经营困难，并且在国内原材料价格上涨、劳动力成本不断提高等诸多因素的影响下，大批中小企业倒闭。在中小企业的发展壮大过程中，仍然存在着诸多的障碍和制约因素，其中最普遍和最关键的就是融资问题。由于我国中小企业资金融入主体、融出主体、融资市场、融资环境等原因，融资困难已经成为阻碍中小企业发展的瓶颈，阻碍着我国中小企业的发展。

2国内外研究现状

2.1中小企业融资困境的理论

中小企业融资，就是中小企业对资金这一稀缺资源的配置过程。融资既是中小企业存在和发展的立足点，也是企业扩大再生产的根本保证。中小企业只有在取得资本后，将资本有目的地进行投资活动，才能谋求最大的资本收益，维持中小企业的持续发展。

从2008年金融危机爆发以后，在市场和资金的双重压力之下，部分企业被迫采取减产、停产甚至是破产的方式来艰难应对金融危机的严冬，不解决融资难，中小企业正常运作就会困难重重，主要表现为融资渠道狭窄，融资成本较高，较少的税收优惠、财政补贴和贷款援助。

在中小企业融资方面，中国人民银行研究局课题组认为，中小企业融资难的根本原困是中小企业的发展与正处于改革之中的融资体制不对称，一是间接融资体系的制度缺陷，导致效率低下，金融工具单一，加上信用监督和评估体系的缺乏，造成需求和供给之间的巨大差距。二是金融体制方面，与中小企业相匹配的我国中小银行的现状，不仅数量严重不足，而且面临进一步发展的诸多障碍。

2.2 中小企业融资困难的原因

资金短缺、融资困难是我国中小企来的通病，从根本上来看，企业本身、银行及政府都有一定的责任。

中小企业自身的障碍在中小企业信贷需求中，有相当多数的中小企业由于缺乏行业规范、法人治理结构不完善、财务管理不规范、信息不透明、信用状况不佳和综合竞争力不强等问题，导致其信用等级较低、货款管理成本较高及市场化程度不高等问题，直接造成了融资难的现实。同时，在中小企业融资过程中，由于金融市场不健全、企业融资渠道单一，主要是通过银行间接融资，但由于银行结构不合理、信贷风险管理制度的缺陷等问原因，也造成了银行对中小企业支持力度的不足，造成了中小企业融资难的一个原因。

2.3 中小企业融资困境的解决对策

银行规模与中小企业贷款之间存在很强的负相关关系。因此，可以通过中小金融机构来解决融资难问题，通过长期的合作关系，中小金融机构对地方中小企业经营状况的了解程度会逐渐增加，这有助于解决存在于中小企业与中小金融机构之间的信息不对称问题。

改变中小企业融资难问题，需要中小企业夯实自身基础。首先，树立良好形象 ，企业的形象是企业能否生存的关键，中小企业必须树立自身良好形象，规范自身的金融行为，同时及时将企业的生产、经营、财务状况信息反馈给银行，实现信息的畅通，建立一种相互信赖的合作关系；再次，改善中小企业的管理制度，建立现代企业制度，提高中小企业自身素质是解决中小企业贷款困难的有效途径；其三，中小企业要赢得银行的信任和支持，就必须提供准确、真实、有效的会计报表，如实反映企业的经营状况，确保自身的各项经济活动和财务收支的真实性和合法性；最后，树立品牌意识，提高市场认知度，品牌不仅能给企业带来财富，还能使企业获得投资者的信任度，在提高自身地位的同时吸引投资者的资金满足自身发展的需要。

在中小企业夯实自身的基础上，同时需要金融机构给予中小企业足够支持。首先，重视对中小企业的融资业务，端正对中小企业融资问题的态度；其次，建立新的信誉评价和风险评估标准，降低企业资本金、资产总额、销售收入等“规模”项目对企业评级的影响；最后，改进贷款管理制度，完善信贷资金的授权授信制度，适当下放贷款审查、发放权力，为中小企业获得资金打开方便之门。

中小企业融资难也是一种麦克米伦缺欠现象，其实质是一种市场失灵。而作为对市场失灵问题的回应，政府的介入调节成为必然选择。首先，制定相应的政策，切实解决中小企业融资难的问题，把为中小企业服务作为宏观管理的重要内容，逐步完善政策体系，降低企业贷款“门槛”；其次，建立信贷支持体系，构建多层次的企业信贷支持体系，积极发展包括民营机构在内的中小金融机构，在发展中加强监管和风险防范，加大支持中小企业贷款的力度，开展中小企业信贷业务；其三，鼓励企业进行金融创新，在不严重违反法律的情况下，宽容对待企业的金融创新，既可以解决企业的融资难题，也可以提高投资收益；最后，加强对中小型企业的信用评级，企业的信用增强之后，对企业在贷款的各种融资方面上都将大有好处。

3启示

从国内外的研究中，可以看出这样一些研究成果：

从理论上，研究了中小企业可借鉴采用的融资方式和建立国内中小企业信用担保体系；从原因上，一些学者认为信息不对称所导致的逆向选择是产生信贷配给的基本原因，还有些学者提出“麦克米伦缺口”来阐释中小企业的融资问题；从对策上，一些学者认为通过长期的合作关系，缓解信息不对称问题。还进一步控讨了现阶段中国政府应该创造开发何种最适合中国中小企业发展的政府融资项目，以便使中小企业能得到更多的资金来源与支持。

但是，还存在一些不足，本文从中小企业的企业信用文化缺失，中小企业担保能力不足，中小企业的融资管理成本较高，中小企业盈利能力差，经营风险高等内部原因，银行对中小企业支持力度的不够，银行自身信贷风险管理制度存在缺陷等外部原因分析了我国中小企业融资的困境，并从中小企业自身、银行等金融机构以及各级政府三方提出了解决中小企业融资困难的措施。所以本课题将从上面几个问题着手进行研究。

本文拟在对中小企业融资调查研究的基础上，针对中小企业融资所遇到的困难与障碍，深入探讨解决的思路和方法，希望可以为中小企业发展提供一些有益的启示。

关键词：中小企业；融资 ；问题；解决对策；

ABSTRACT 

    Small and medium enterprises in China's market occupies a very important position, the development of small and medium-sized enterprises to promote the healthy development of China's economy has a very important significance. However, there are many factors restricting the development of small and medium-sized enterprises, the financing problem is one of the important factors. 

Financing problems have many reasons, from oneself of medium and small businesses to the analysis of small and medium-sized enterprises, finance is not transparent, loan management cost is higher, credit rating is low, the market need to improve defects; other factors mainly refers to the bank to the small and medium-sized enterprise support strength is insufficient and the bank credit management system defects. To solve the problem of financing problems is the combination of social power. Want to solve the financing problem of small and medium enterprises must set out from different point of view, comprehensive banking, government, financial institutions and small and medium enterprises of their own efforts, to accomplish the great social engineering. From the small and medium-sized enterprise, must establish good company image, improve the enterprise's financial system and management system, establish brand consciousness to increase market awareness; from the government, to strengthen the small and medium-sized enterprise credit rating system, establish credit support, and actively encourage financial innovation; from banks and other financial institutions, pay attention to small and medium-sized enterprises financing business, establish a new reputation evaluation and risk assessment in accordance with standard, but also to improve the loan management system. 

This paper on China's medium and small enterprises financing on the basis of investigation and research, in view of our country small and medium-sized enterprise financing difficulties and obstacles, discuss settlement train of thought and method, the hope for the development of Chinese small and medium-sized enterprises to provide some useful inspiration.

Keywords:  SMEs ;  Financing ;  Problems;  Measures

目录

第1章 绪论...............................................................................................1

1.1中小企业发展的现状1

1.2 国内外研究现状1

1.2.1 国内研究现状1

1.2.2 国外研究现状1

1.3 本文写作的目的和意义2

第2章 中小企业融资困难的问题及原因3

2.1中小企业财务不透明3

2.2中小企业贷款的管理成本较高3

2.3中小企业信用等级较低3

2.4银行对中小企业支持力度不够4

2.5中小企业市场化程度需要提高5

2.6 银行信贷风险管理制度存在缺陷5

第3章 解决中小企业融资困难的措施7

3.1对于中小企业自身而言7

3.1.1树立良好形象7

3.1.2改善中小企业的管理制度7

3.1.3 健全中小企业财务制度8

3.1.4 树立品牌意识，提高市场认知度8

3.2对于各级政府而言8

3.2.1制定相应的政策8

3.2.2建立信贷支持体系9

3.2.3要鼓励企业进行金融创新9

3.2.4加强对中小型企业的信用评级10

3.3 对银行等金融机构而言10

3.3.1重视对中小企业的融资业务10

3.3.2建立新的信誉评价和风险评估标准10

3.3.3改进贷款管理制度10

第4章 宁波市华禾商贸有限公司融资案例11

4.1公司的基本情况11

4.2公司的融资背景及出现的问题11

4.2.1抵押额度未能达到企业的融资需求11

4.2.2银行利息太高11

4.3融资问题的解决12

4.3.1企业采取贸易融资12

4.3.2企业采取押余融资12

4.4小结13

结论15

致谢17

参考文献19

参考文献

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[2]熊云生,程国萍.我国中小企业融资难的成因和对策[J].财贸研究,2006（19）.

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[4]周小云.产业链金融——破解中小企业融资难题.希望月报. 

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[7]刘新华 线文 《经济学家》 2008 第2期

[8]何涛 翟丽 《物流科技》 2007 第5期

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[10]刘杉 《南开经济研究》 2008 第1期

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[12]David J. Cherrington,The Management of Human Resources. Allyn & Bacon:A Division of Simon & Schuster,Inc,Y199.