上市公司的财务信息披露问题研究_开题报告

从20世纪90年代初开始，中国证券市场经历了二十多年的发展历程，同时推动了我国经济的快速发展。据统计，截止2020年3月，上证A股有1595家，深证A股2204家。上市公司不仅为国内企业规范内部管理立标杆，也对我国企业加快与世界经济接轨方面做出了重要贡献。上市公司需真实、准确、完整、及时、公平地进行财务信息披露。财务信息披露是指企业对外发布的有关其财务状况、经营绩效或发展前景的信息，财务信息披露是保障投资者权益、维护证券市场和资本市场规范有序和良性发展的必要保障，上市公司财务信息的披露不仅对于市场管理者、公司、投资人，而且对整个市场大环境也有着不可估量的作用，同时提高上市公司的金融质量。

上市公司的财务信息披露是让投资者作出正确决策的途径。对于我国上市公司的现阶段，关于财务披露的问题依然存在着很多的问题。我国的《公司法》、《证券法》、《会计法》和《上市公司信息披露管理办法》等，都对上市公司财务信息披露提出明确规范要求，并多次进行修改。2020年2月14日，中国证监会发布【第163号令】《关于修改〈上市公司证券发行管理办法〉的决定》，该“决定”修改了第六条，明确说明“公司内部控制制度健全，能够有效保证公司运行的效率、合法合规性和财务报告的可靠性......”2019年6月5日证券时报网转载了“证监会发布”的要闻——证监会严惩上市公司信息披露违法行为着力改善资本市场生态环境。我国理论界和实务届也纷纷对上市公司财务信息披露问题进行深入探讨与研究。在内部控制信息披露的改进及监管途径方面，陈关亭、张少华（2003）提出，所有上市公司必须建立健全其内部控制体系并建立内部控制信息披露机制。2002年，法国的维旺迪（Vivendi）集团被控虚报假账，陷入财务危机，演绎了“法国版的安然事件”，2003年荷兰皇家阿霍得公司（Rpyal Ahold）爆出会计丑闻。2018年12月，“康美药业”收到中国证监管理委员会的调查通知书，这份通知书赤裸裸得将康美药业财务造假暴露在大众视野之下。2020年4月初，国货之光“瑞幸咖啡”爆出虚增22亿元人民币，瑞幸咖啡股价暴跌逾80%。

随着财务丑闻的大量曝光上市公司内部控制备受质疑，信息披露的真实性有效性值得人们思考，上市公司财务信息披露成为研究的一个热点。本文将从上市公司财务信息披露问题深入探讨研究。

^范文提纲

一、引言

上市公司财务信息披露，是指企业对外发布的有关其财务状况、经营绩效或发展前景的信息。按照一定的程序及规范的报告形式向证券监督管理部门报告，并且以公开、公平、公正的原则向社会公众投资者公告。财务信息披露能让投资者及时获取有关上市公司重要信息。及时而规范的信息披露能够使广大投资者获取有效信息，从而做出合理得判断并进行投资决策，避免或减少因为信息垄断而蒙受巨大经济损失。财务信息披露能规范证券市场秩序，从而形成成熟标准的证券市场的要求。我国证券市场从20世纪90年代初开始，但发展速度快，很多机制还不完善，规范上市公司财务信息披露的制度，对形成良好的证券市场环境非常重要。财务信息披露也是落实上市公司管理人员责任制，强化监管机构、投资者和债权人监督的需要，也能有效使企业自身规范财务内控制度。

二、我国上市公司财务信息披露存在的主要问题

（一）、财务信息披露不真实

财务信息披露造假主要体现在企业为了满足自身的利益，伪造数据或粉饰财务信息，例如，就在财务报告中披露不真实的销售成绩，故意掩盖企业亏损，虚增或虚减资产负债表利润表，会计处理方法违规等，以上种种行为违反了上市公司财务信息的可靠性和相关性原则，最后使得广大投资者获得信息有误导致错误的投资判断和决策。

（二）、财务信息披露不准确

上市公司如果对财务信息披露质量认识不足，会出现对重要的财务信息披露不准确，具体内容没有准确说明，造成财务信息使用者无法准确理解财务信息，无法进行有效的比较分析，进而无法做出正确的决策，甚至造成误判，导致蒙受重大的利益损失。

（三）、财务信息披露不及时

当上市公司的财务和经营状况产生变化时，公司应当尽快及时发布财务信息，但一些上市公司并未及时披露信息，而是当过了有效时间后才去披露信息，这很有可能为内幕交易和操纵市场行为创造了条件，损害了证券市场效率。

形成财务信息披露问题的原因

内部原因

利益驱动

上市公司的信息披露工作与公司的直接 利益密切相关，一旦公司数据不完美往往使得上市公司的证券利益受到严重影响，这样就使得企业管理者趋利避害，规避信息披露，不真实、准确得披露财务信息。

公司高层财务信息披露知识浅薄

   专管员在信息披露这块未经过任何系统性得培训，对于市场信息不敏感，该披露得不披露，不及时披露重要信息，导致投资者误判。

企业会计制度执行得不规范

   上市企业会计人员没有贯彻与实施会计准则，任凭自己的经验加工和整理财务数据。如果会计准则完备，就可缩小上市公司与证券监管部门的博弈空间。

（二）外部原因

1、会计师事务所

会计师事务所作为上市公司财务真实性的把关人，要向投资者负责。在中国，会计师事务所等中介机构的表现并不完全令人满意，注册会计师的职业道德和法律责任意识不够强，例如2019年“康得新虚增利润119亿元事件”，瑞华会计师事务所被证监会立案调查，使得会计师事务所在上市公司审计没有发挥应有的监督作用。

2、各政府监管部门没有实施有效监管

财政部门、工商管理部门、政府部门在证券市场上有着非常重要的作用就是监督管理作用。证券市场和市场经济一样具有它的局限性和弊端，各政府相关机构如果能对证券市场进行强而有效得规范，坚决打击和处罚上市公司违规披露财务信息的行为，那么证券市场将健康有序得发展。

3、法律没有起到相应的规范和制裁作用

根据我国以往对上市公司信息披露有关处罚来看，法律往往不够重视企业民事行为的处罚，而多重视刑事处罚，无法起到震慑和警示的作用。在追究责任方面，多注重处罚主要领导，对具体涉案人员却没有进行细致调查和追究

四、上市公司财务信息披露存在问题的解决方案

 （一）优化上市公司内部治理结构

上市公司财务信息披露出现问题的一个重要原因是缺乏行之有效的内部会计控制制度，而企业内部会计控制制度薄弱的原因则与上市公司的治理结构相关。

（二）完善上市公司财务信息披露相关的法律法规

细化有关上市公司财务信息披露法律法规中的具体实施规定，健全上市公司财务信息披露问题引起的民事诉讼和赔偿制度。除法律诉讼途径外，还应学习国外先进经验，建立投资者权益保护协会等社会性组织，规范上市公司财务信息披露行为。

（三）建立周全的公司内部监督体系

目前我国对信息披露的监管主要在于政府，从立法到执法都由政府管理部门运作，两大交易所直接受中国证监会指导。作为上市公司应当成立内审部，从企业内部着手，赋予内审部内审权力，这样更能发挥内审部人员积极参与监督的自主性。

（四）完善注册会计师审计制度、加速财务人员管理体制改革 

制定相应的注册会计师行业的执业自律准则，改善执业环境，提高注册会计师的风险意识、业务水平和职业道德水准。加快改革财务人员管理体制，使之能够更加公正地处理和披露财务信息。上市公司管理人员也要积极主动得去接受继续教育和正规培训，提高业务素质，适应证券市场规范化管理的要求。

结语

上司公司作为我国企业的佼佼者，在社会上扮演着非常重要的角色，社会各界对上市公司的关注度会越来越高。目前我国上市公司在过度阶段，虽然国家出台了众多规章制度，但是在财务信息披露这块的研究还未精进，这方面研究的文章虽然有，但是具体实施得方案和效果未见成效。经对各种参考文献的研究，对以上财务信息披露问题进行了浅析。同时感谢指导老师华晓红老师对本篇^范文得精心指导。再次对老师说声：谢谢您！

C. 参考文献

著作：

丁玉芳，邓小军主编.高级财务管理：理论与实务.经济管理出版社,2009.05.

孙海菊. 上市公司会计信息披露质量评价研究[D]. 天津财经大学, 2009 .

马淑春. 上市公司财务信息披露存在的问题及完善对策[J]. 中国总会计师, 2009,(01) .

马茵，李研， 上市内部治理结构对企业影响价值的研究[J].价值工程，2019年，35（期）.

粱慧琴，关于提高上市公司会计信息披露质量的思考——基于公司治理、内部控制与你不审计的视角[J].商讯，2019年，26（期）.

王珺怡，上司公司财务造假问题及对策研究[J].时代经贸，2019年，34（期）

祝玺，上市公司财务信息披露问题探析[J].中国集体经济，2019年，36（期）

江笑云，上市公司财务报表舞弊及信息披露违规案例分析和启示[J].改革与开放，2018年，13（期）

赵振宇，上市公司财务信息披露的法律规制研究

戴书晖，林清红，证券时报网[EB/OL].(2020-03-27) .

://news.stcn.com/2020/0327/15769861.shtml

程丹，证券时报网[EB/OL].(2018-07-26) .://news.stcn.com/2018/0726/14409722.shtml